وزارة التعلیم العالي والبحث العلمي المسیلة - جامعة محمد بوضیاف مقدمة ضمن متطلبات نیل شهادة الماستر الأكادیمــي مذكرة تحت عنوان: :تحت إشراف الأستاذ : ةمن إعداد الطالب سعــدون رفیـــــق. د بوبكري منیة لجنة المناقشة الصفة الجامعة الرتبة العلمية الإسم واللقب مصطفاوي الطيب. د )أ(أستاذ محاضر رئيسا جامعة محمد بوضياف بالمسيلة سعدون رفيق. د )ب(أستاذ محاضر مشرفا ومقررا جامعة محمد بوضياف بالمسيلة بن حوحو محمد. د )ب(حاضر أستاذ م مناقشا جامعة محمد بوضياف بالمسيلة 2021/2022: الجامعیة السنة العلوم الاقتصادیة والتجاریة وعلوم التسییر : میدان مالیة وتجارة دولیة : فرع مالیة وتجارة دولیة :تخصص العلوم الاقتصادیة والتجاریة وعلوم التسییر :كلیة التجاریة العلوم : قسم ................: ..رقم دعم الشمول الماليدور الخدمات المالیة الإلكترونیة في بولایة المسیلة لمصرف السلام دراسة میدانیة I شكر وتقدير الحمد  والشكر  الذي وفقنا بتوفيقه وأعاننا بعونه إلى حسن التوكل عليه لإنجاز هذا العمل فنسأله عز وجل أن يتقبله منا .ويجعله لنا في ميزان حسناتنا، ويجد في نفوس المطالعين عليه راحة واطمئنان آمين إنجاز في الكبیر الأثر له الذي كان القيمة وتوجيهاته بفضله غمرنا لمن والتقدیر والتحية الشكر بخالص أتقدمكما وكذلك ، هذه المذكرة على الإشراف بقبول علی يبخل لم التي يقفسعدون رالمشرف الدكتور أستاذي المذكرة هذه . الاحترام والتبجيل كل مني فلك السنة علی طوال صبره الجمیل ,كما يسعدني أن أتوجه بجزيل الشكر والعرفان إلى كل من علمني حرفا من المعلمين والأساتذة جامعة محمد بوضياف بالمسيلة .ادراة قسم العلوم التجارية على حسن تعامله ورحابة) إبراهيم بن صديق( كما لايفوتنا أن نتقدم بجزيل الشكر إلى مدير بنك السلام فرع ولاية المسيلة صدره وتفضله علينا بوقته لإثراء هذا العمل ... المتواضع في إتمام هذا العمل والى كل من ساعدنا من قريب أو من بعيد بوبكري منية : الطالبة II إهداء لديه والأجمل أن يهدي الغالي للأغلى ما ما أجمل أن يجود المرء بأغلى : هي ذي ثمرة جهدنا نجنيها وهي ذي هدية نهديها إلى روح ابني الغالي محمود الذي غادرنا مبكرا من هذه الحياة لكنه سيبقى حيا في قلوبنا داءما لي في كل خطوة إلى زوجي الغالي عاشور الذي لولاه لماكان هذا العمل فكان دائما معي بتوجيهاته ومساعدته اخطوها في هذه المذكرة لنا السند وكان الذي علمنا معنى الصبر الغالي أبي حفظه ا اأطال ا في عمره ةالعزيز يوإلى أم وإلى جميع أصدقائنا يوإلى أشقائ وإلى كل الأشخاص الذين نحمل لهم المحبة والتقدير بعيد ووقف أووإلى جميع من ساندنا من قريب دولية فقد كنا أسرة واحدة الى جميع طلبة السنة الثانية ماستر مالية وتجارة ابجانبن في إنجاز هذه العمل ونسأل ا أن يجعله نبراسا لكل طالب اللهم آمين الطالبة بوبكري منية III ـــــــــــــــــــــــــــــوانــــالعنــــــــــــــــــــــ رقم الصفحة .وتقدیر شكر I .الإهداء II .المحتویات فهرس III .اولالجدفهرس V الأشكالفهرس VI .مقدمة ط - أ والشمول المالي الخدمات المالیة الإلكترونیةمفاهیم أساسیة حول : الفصل الأول 10 .الفصل الأول تمهید 11 الخدمات المالیة الإلكترونیة : المبحث الأول 12 ةماهیة الخدمات المالی : المطلب الأول 12 16 قطاعات الخدمات المالیة الإلكترونیة ومجالات تطبیقها : لثانيالمطلب ا 21 ابتكارات التكنولوجیا المالیة والتحول الرقمي للخدمات المالیة : المطلب الثالث 30 الشمول المالي مفاهیم أساسیة حول :المبحث الثاني IV 30 هیة الشمول الماليما : المطلب الأول مؤشرات الشمول المالي : المطلب الثاني 36 .واقع الشمول المالي الرقمي : المطلب الثالث 41 56 ور الخدمات المالیة الإلكترونیة في تعزیز الشمول الماليد: المطلب الرابع .خلاصة الفصل الأول 59 60 دور الخدمات المالیة الإلكترونیة في دعم الشمول الماليل دراسة میدانیة : الثاني الفصل .الثانيالفصل تمهید 61 الطریقة والأدوات: المبحث الأول 62 منهجیة الدراسة: المطلب الأول 62 التعریف بالمؤسسة وعرض عام لمحتوى المقابلة: المطلب الثاني 65 .المخرجات، وإختبار الفرضیات: ث الثانيالمبح 72 .المخرجات ومناقشتها: المطلب الأول 72 إختبار فرضیات الدراسة : المطلب الثاني 76 ثانيخلاصة الفصل ال 78 .الخاتمة 79 .قائمة المراجع 81 .الملاحق 85 .الملخص 91 V الجداول فهرس 39 .................................................... فرص الخدمات المالیة الرقمیة: 1 الجدول رقم 47 .................................. عدد المعاملات بواسطة الدفع الإلكتروني البنكي: 2الجدول رقم 48 .......................................... نشاط السحب على جهاز الصراف الآلي: 3الجدول رقم 49 ........ :نشاط الدفع عبر محطة الدفع الإلكتروني والدفع عن طریق الصراف الآلي: 4الجدول رقم حسب الفئات ممن اقترضوا من المؤسسات المالیة ) 15(+لبالغین من السكان نسبة ا: 5الجدول رقم 52 ............................................ ).2017-2014- 2011(والمصرفیة خلال السنوات حسب الفئات ممن ادخروا في مؤسسات مالیة ) 15(+نسبة البالغین من السكان :6الجدول رقم 53 ....................................... )2017-2014-2011(ومصرفیة رسمیة خلال السنوات حسب الفئات ممن استخدموا الهاتف النقال للوصول ) 15(+نسبة البالغین من السكان :7الجدول رقم 54 ......................................................... )2017(إلى حساب مصرفي خلال سنة ون حساب مال عبر الهاتف المحمول في الذین یملك) 15(+یوضح نسبة السكان :8الجدول رقم 55 ........................................................................ .المغرب و تونس-الجزائر 63 .................................................... مناخ المقابلة نصف الموجهة: 9الجدول رقم 72 ...................................................... المصطلحات الأكثر تكرارا :10 الجدول رقم Pearson ................................. 74معاملات التشابه النصي بین العقد : 11قم الجدول ر 75 .............................................................. نسبة تغطیة العقد: 12الجدول رقم 76 ........................................................ إختبار فرضیات الدراسة :13 الجدول رقم VI الأشكال فهرس 17 .................................................... مراحل دورة التكنولوجیا المالیة: 1الشكل رقم 18 .................................................. أقسام صناعة التكنولوجیا المالیة: 2الشكل رقم 19 .............................................. نیةمجالات الخدمات المالیة الإلكترو : 3الشكل رقم 20 ........................................... مراحل دورة الخدمات المالیة الإلكترونیة: 4الشكل رقم 25 ............ ابتكارات الخدمات المالیة المعتمدة على التكنولوجیا ومجالات استخداماتها الرئیسیة: 5الشكل رقم بحسب نوع الخدمة المالیة ) Fintech(مقارنة وترتیب لنسب اعتماد التكنولوجیا المالیة : 6الشكل رقم 29 ............................................................................. 2019- 2015للفترة 37 ........................................................... عناصر الشمول المالي: 7الشكل رقم تطور نسبة الأشخاص البالغین المشمولین مالیا حول العالم من إجمالي الأفراد البالغین : 8شكل رقم ال 42 ................................................................. )2017- 2014-2011(خلال 42 ............................ مقارنة إقلیمیة لنسب مالكي حسابات مالیة من البالغین: 9الشكل رقم نسبة السكان البالغین المستخدمین للإنترنت والهاتف النقال في النفاذ المالي إلى : 10الشكل رقم 45 .......................................................................... إجمالي السكان البالغین 45)%(سبة البالغین الذین یستخدمون أدوات الدفع الإلكتروني في معاملاتهم الیومیةن: 11الشكل رقم نسبة البالغین المشمولین مالیا ویستخدمون أدوات الدفع الإلكتروني في معاملاتهم : 12الشكل رقم 47 ........................................................................................ %الیومیة 56 .. 2017نسبة البالغین الذین قاموا بعملیات مدفوعات رقمیة سنة –مقارنة إقلیمیة : 13الشكل رقم 2014فع الفواتیر لدى الدول العریة خلال عامي القنوات المستخدمة في التحویلات ود: 14الشكل رقم 57 ......................................................................................... 2015و نسبة استخدام الهاتف المحمول أو الانترنیت للولوج إلى حساب مصرفي في الدول : 15الشكل رقم 57 ........................................................................ 2017العربیة خلال سنة 58 ............................. سنة 15الاقتراض بواسطة بطاقة الائتمان فوق سن : 16الشكل رقم مقدمة  مقدمة أ مقدمة العالم الرقمي فرضها متسارعةتغیرات الرابعة الصناعیة الثورة ظل في الیوم العالم یعیش هذا التحول الرقمي مواكبة أصبح تغلغل في كثیر من مناحي الحیاة البشریة، حتى والذي المتجدد، وینتج لیلقي بظلاله الرقمي الاقتصاد جاء التمویل وریادة الأعمال قطاع ففي . رة ماسة لابد منهاضرو الاقتصادیة، فبعد تغیر ملامح تقدیم الخدمات المالیة والمصرفیة وتغیر القطاعات جمیع آثاره على ن خلال نقرات مشهدها من الشكل التقلیدي إلى الشكل الرقمي، والذي یتیح تنفیذها في وقت وجیز م ویرجع الفضل في ذلك إلى التطورات التكنولوجیة الهائلة التي . على الحاسوب أو الهاتف المحمول أثرت بشكل هائل على تقدیم هذه الخدمات المالیة والتي أصبحت تقدمها شركات التكنولوجیا المالیة . هذه الخدمات التي باتت تنافس المؤسسات المالیة والمصرفیة التقلیدیة في توفیر مثل المالیة الخدمات توفر التي والمشاریع الشركات عدد تزاید الأخیرة العشر السنوات وفي الشركات هاته أصبحت وبالتالي الحدیثة، التكنولوجیا على أساسا تعتمد والتي المتنوعة والمصرفیة الدفع وسائل من .تأمینال وشركات كالبنوك التقلیدیة المؤسسات تقدمها التي الخدمات في قویا منافسا رهیب بشكل نموها وتزاید الیوم المالیة التكنولوجیا تطور مع وبالتزامن هذا الأموال، وتحویل والاقتراض والمصرفیة المالیة مجال المعاملات في مبتكرة حلولاً تقدم التي الشركات من الكثیر عرفت العالم، في وخاصة الاسواق، حصة على التقلیدیة یة والمصرفیةالمال المؤسسات تنافس وأصبحت ملحوظاً تزایداً ذلك إلى ضف الكبرى، المالیة المؤسسات من العدید انهیار تسببت في التي العالمیة المالیة الأزمة بعد تمزج بذاتها قائمة صناعة ظهور إلى أدى الذي الأمر وهو الصناعي، والذكاء الحواسیب أنظمة تطور المالي القطاع في ثورة حالیاً تشكل أصبحت والتي المالیة، الخدماتو الحدیثة التكنولوجیات بین .دولار ملیار 51 تفوق سنویة معاملات أرقام مع والمصرفي إذ لم یعد النشاط الإقتصادي الحالي مقتصرا على شكله النمطي القائم على مبادلة السلع لمحلي، وإنما أصبح التعاقد یتم والخدمات بالنقود في مكان محدد وفي دولة معینة ضمن إقتصادها ا على السلع والخدمات بمختلف أشكالها وأحجامها مع إمكانیة التعرف على جودتها وكل مواصفاتها قبل إبرام العقد وإتمامه في مختلف أنحاء العالم، من دون معاناة السفر ومشاقه وتكالیفه، بفضل التطور .التقني  مقدمة ب لأخیرة بإهتمام من قبل متخذي القرار في مختلف دول كما قد حظي الشمول المالي في الفترة ا كافة واستخدام الوصول فئاتها إلى بمختلف الاقتصادیة والوحدات الأفراد قدرة یعكس فهوالعالم حمایة مع منخفضة تنافسیة وأسعار بسیولة المطلوبة والمتنوعة بالجودة والمبتكرة المالیة الخدمات .2008 العالمیة الأزمة وفاعلیة وخاصة بعد بكفاءة ومدخراتهم والهمأم إدارة على ومساعدتهم حقوقهم والجزائر وفي مسعى منها إلى النهوض بالقطاع المصرفي المالي ،زاد إهتمامها بالشمول المالي كونه . نقطة الإنطلاق لتحقیق مساعیها سیتم التطرق لهذا ،وفي هذه الدراسة المكملة لنیل شهادة الماستر في المالیة والتجارة الدولیة :فصلین من خلال ) دور الخدمات المالیة الإلكترونیة في دعم الشمول المالي(الموضوع حیث یتم التطرق فیه إلى إشكالیة الدراسة، الفرضیات، أهمیة وأهداف الدراسة، : النظريالفصل المالیة الخدمات لدراسةي االإطار النظري لمتغیر ناتناول ، كماهیم الإجرائیة والدراسات السابقةالمفا .لشمول المالياو الإلكترونیة .المیداني من خلال الخطوات المنهجیة للدراسة المیدانیة ونتائج الدراسة وتحلیلها بفصل للجانثم .تحدید الإشكالیة في ظل ما یشهده العالم الیوم من تحولات كبرى على صعید المال والأعمال بسبب ما أحدثته ومات من تطور هائل وكبیر، لجأت المؤسسات المالیة والمصرفیة إلى المسارعة في تكنولوجیا المعل ولم یعد النشاط الإقتصادي الحالي .دراسة فرصها المستقبلیة وإمكانیة التحول إلى العالم الرقمي مقتصرا على شكله النمطي القائم على مبادلة السلع والخدمات بالنقود في مكان محدد وفي دولة معینة من إقتصادها المحلي، وإنما أصبح التعاقد یتم على السلع والخدمات بمختلف أشكالها وأحجامها مع ض إمكانیة التعرف على جودتها وكل مواصفاتها قبل إبرام العقد وإتمامه في مختلف أنحاء العالم، من دون .معاناة السفر ومشاقه وتكالیفه، بفضل التطور التقني مي عدة أزمات تؤدي في كل مرة إلى الوقوف على نقاط ضعف ظل ولقد عرف الاقتصاد العال كانت السبب الرئیسي في الوقوف على 2008سائدا العمل بها فترة معینة ولعل الأزمة المالیة سنة حقیقة عدم كفایة الضمانات المقدمة لحجم القروض الممنوحة وهو ما انجر عنه تخفیض في معدلات دع لكن الأفراد والمستثمرین لا سیما الصغار لم یتوقفوا عن البحث عن الفائدة في محاولة لرأب الص أوجه بدیلة لاستثمار أموالهم الامر الذي جعل من السهولة الاقبال على الخدمات المالیة لشركات . التكنولوجیا المالیة كبدیل عن المؤسسات المالیة التقلیدیة بحثا عن عائد أفضل  مقدمة ج نولوجیا والابتكارات الجدیدة المتواصلة في تعزیز القدرات الإنتاجیة ومن ناحیة أخرى تساهم التك في المجال الصناعي بوضوح مما نتج عنه زیادة وتحسن في حجم ونوعیة المنتجات وانخفاض في التكلفة والوقت اللازم لذلك الأمر الذي حتم على بعض المؤسسات التقلیدیة تغییر طریقة الانتاج بتكارات الجدیدة مثلا، أو الانسحاب بسبب المنافسة والافلاس، وعلیه تصبح ،بإدخال الآلات والا مشكلة تبني التكنولوجیا الجدیدة سلاحا ذو حدین فهي من جهة أداة لزیادة وتحسین حجم ونوعیة .المنتجات ومن جهة أخرى سبب في زوال أو ضعف أداء مؤسسات أخرى تعمل في نفس المجال ناعة المالیة شبیه بما هو علیه الحال في القطاع الصناعي إذ ولعل الأمر في مجال الص أصبحت الشركات الناشئة العاملة في مجال التكنولوجیا المالیة تنافس المؤسسات المالیة التقلیدیة، لا سیما البنوك وشركات التأمین، في مجال تقدیم الخدمات المالیة بل ونجحت في استقطاب أعداد كبیرة لین الصغار وبذلك حققت ما عجزت عنه أو أغفلته، بحجة ضعف العائد، سابقتها من جدا من المتعام فإلى جانب المنافسة الشدیدة بین مختلف المؤسسات المالیة ظهرت مؤخرا ، المؤسسات التقلیدیة الشركات الناشئة العاملة في مجال تقدیم الخدمات المالیة مثل خدمات بنك التأمین التي أصبح .توزیع منتجات تأمین عبر شبكات البنوكبموجبها یتم ولقد أصبحت مجالات البحث والدراسات والأبحاث المتخصصة في الشمول المالي وتطویر القطاع المالي من السیاسات الرئیسیة لتحقیق أهداف التنمیة المستدامة، خاصة في ظل التحول الرقمي ي الأعوام القلیلة السابقة، ظهرت مجموعة من المتسارع الذي شهدته القطاعات الاقتصادیة والمالیة ف المبادرات الهادفة إلى زیادة فرص الحصول على التمویل وزیادة الشمول المالي، كما تسارعت وتیرة هذه المبادرات لتواكب التطورات التكنولوجیة الحدیثة وبرز معها ما یسمى الشمول المالي الرقمي من .یسورة التكلفة فعالة وأمنة للجمیعخلال إدراج خدمات مالیة رقمیة م ومن بین الخدمات المالیة الرقمیة الشاملة النقود الإلكترونیة وبطاقات الدفع والحسابات الإلكترونیة والمدفوعات الإلكترونیة والتأمین الإلكتروني والإقراض، بالإضافة إلى مجموعة تطبیقات اص الذین كانوا مستبعدین في السابق من عملیة التكنولوجیا المالیة التي تهدف إلى الوصول للأشخ التنمیة لإعادة إدماجهم فیها، هذه التكنولوجیات المالیة قادرة على تطویر هیكلیة الخدمات المالیة وتحسین ظروف تقدیمها من حیث السرعة والكلفة والإتاحة والشمولیة لتطال الشرائح لمهمشة من .في المصارف ولا یتعاملون بشكل رسمي مع القطاع المالي السكان الذین لیس لدیهم حسابات مالیة  مقدمة د وفي ظل ما یشهده العالم الیوم من تحولات كبرى على صعید المال والأعمال بسبب ما أحدثته تكنولوجیا المعلومات من تطور هائل وكبیر، لجأت المؤسسات المالیة والمصرفیة إلى المسارعة في حیث نتج عن التحول الرقمي ظهور . التحول إلى العالم الرقميدراسة فرصها المستقبلیة وإمكانیة منتجات التكنولوجیا المالیة والتي ترتكز على إعادة تشكیل الخدمات المالیة، اعتمادا على تقنیات رقمیة متطورة، ومع تنامي تأثیر التكنولوجیا المالیة على قطاع الخدمات المالیة، أصبحت البنوك مجبرة على رها ضمن عملها، حیث قدمت شركات التكنولوجیا المالیة خدمات وحلول مبتكرة في كل إدخال عناص ما یرتبط بالخدمات المالیة، مثل خدمات الدفع الإلكترونیة، تحویل الأموال بین الأفراد، تسهیل عملیات :الاقتراض أو التمویل أو حتى الادخار، ومن هنا تتضح معالم الإشكالیة الرئیسیة كالتالي ما مدى مساهمة الخدمات المالیة الإلكترونیة في دعم الشمول المالي ؟: شكالیة الرئیسیةالإ :وتندرج تحت هذه الإشكالیة الرئیسیة السؤالین الفرعیین التالیین هل تحوز البنوك الإسلامیة بولایة المسیلة على حزمة متنوعة من الخدمات المالیة الالكترونیة؟ - ات المالیة الالكترونیة في دعم الشمول المالي بمختلف أبعاده؟ هل یوجد أثر معنوي للخدم - : نموذج الدراسة یمكن ترجمة مشكله الدراسة والأهداف المتوخاة منها في هذا المخطط الذي یوضح العلاقة .التأثیریة للخدمات المالیة الالكترونیة في دعم الشمول المالي بمختلف أبعاده دراسةـــــــــــــــات الـــــــــــــفرضی: ثالثا للإجابة على الأسئلة الفرعیة المطروحة، ومن ثم الإجابة على إشكالیة الدراسة، تم صیاغة :الفرضیات التالیة  تحوز البنوك الإسلامیة بولایة المسیلة على حزمة متنوعة من الخدمات : الأولى الرئیسیة الفرضیة .المالیة الالكترونیة  للخدمات المالیة وجد علاقة تأثیر ذات دلالة معنویة إحصائیة ت :الثانیة الرئیسیة الفرضیة . الالكترونیة في دعم الشمول المالي بمختلف أبعاده :الشمول المالي .الوصول للخدمات المالیة - .استخدام الخدمات المالیة - .مالیةجودة الخدمات ال - الخدمات المالیة الالكترونیة دعم  مقدمة ه الفرضیة : مجموعة من الفرضیات الفرعیة ھي الرئیسیة الثانیةوتفرعت عن ھذه الفرضیة تماللخد ولصالوالمالیة الإلكترونیة على للخدمات حصائیةإ لةلاد ذو رتأثی دجوی :الفرعیة الأولى .المالیة دامستخاللخدمات المالیة الإلكترونیة على حصائیةإ لةلاد ذو رتأثی دجوی :الفرضیة الفرعیة الثانیة - . المالیة تماالخد ودةج للخدمات المالیة الإلكترونیة على حصائیةإ لةلاد ذو رتأثی دجوی :الثالثةالفرضیة الفرعیة - المالیة تماالخد .أهداف الدراسة  المالیة تماللخد ولصالو معرفة مدى تأثیر للخدمات المالیة الإلكترونیة على.  المالیة تماالخد دامستخا معرفة مدى تأثیر الخدمات المالیة الإلكترونیة على.  المالیة تماالخد ودةج معرفة مدى تأثیر الخدمات المالیة الإلكترونیة على.  همة الخدمات المالیة الإلكترونیة في الإقتراض المالي معرفة مدى مسا  معرفة مدى مساهمة الخدمات المالیة الإلكترونیة في الإدخار المالي  متلاك حسابات في المصارفاالخدمات المالیة الإلكترونیة في معرفة مدى مساهمة :أهمیة الدراسة ه من الدراسات في المؤسسات تكمن أهمیة البحث في تناولها موضوعا حیویا لم ینل نصیب الأكادیمیة والبحثیة ولا حتى من متخذي القرارات وهذا ما یوضحه النقص في الدراسات والإحصائیات ..التي تناولت موضوع الخدمات المالیة الإلكترونیة والشمول المالي :تكمن أهمیة الدراسة من خلال تناولها نقاط مهمة في متغیرات الدراسة أهمها كما  رفة المفاهیم المختلفة بالشمول المالي وأهدافهمع.  دراسة مؤشرات الشمول المالي  إلقاء الضوء على الخدمات المالیة الإلكترونیة  واقع الخدمات المالیة الإلكترونیة الجزائر.  التأصیل النظري لمفهوم الشمول المالي مبادئه ودوافعه.  شمول المالي عرض أبرز التجارب الدولیة الناجحة في تطبیق ال.  عرض لواقع الشمول المالي في الوطن العربي.  خاصة اسات الدول العربیة والجزائرعلى انعكاسات الشمول المالي الرقمي على سی الضوء تسلیط.  مقدمة و :تحدید المفاهیم الإجرائیة :الخدمات المالیة الإلكترونیة خرات والتحویلات والتأمین التي مجموعة واسعة من الخدمات المالیة كالمدفوعات والائتمان والمد یتم إجرائها من خلال القنوات الرقمیة في مقدمتها الإنترنت والهواتف الذكیة وأجهزة الصراف الآلي إلخ، وعادة ما تستخدم نماذج الخدمات ... ومحطات نقاط البیع والرقائق والبطاقة الممكنة إلكترونیا لتحسین إمكانیة الوصول وخفض التكلفة ) طرف ثالث(المالیة الرقمیة وكلاء آخرین وشبكات وسطاء .الإجمالیة للخدمات :الشمول المالي یقصد بالشمول المالي إتاحة واستخدام كافة الخدمات المالیة لمختلف فئات المجتمع بمؤسساته وأفراده وبالأخص تلك المهمشة منها، وذلك من خلال القنوات الرسمیة بما في ذلك الحسابات والتوفیر، وخدمات الدفع والتحویل، وخدمات التأمین، وخدمات التمویل والائتمان وابتكار المصرفیة ذلك بالإضافة الى العمل على حمایة حقوق ،ثر ملاءمة وبأسعار منافسة وعادلةخدمات مالیة أك جوء مستهلكي الخدمات المالیة وتشجیع تلك الفئات على إدارة أموالهم ومدخراتهم بشكل سلیم لتفادي ل البعض إلى القنوات والوسائل غیر الرسمیة التي لا تخضع لأي من جهات الرقابة والإشراف التي تفرض أسعار مرتفعة نسبیا مما یؤدي إلى سوء استغلال احتیاجات تلك القنوات للخدمات المالیة عرض ویتم قیاس الشمول المالي من حیث إتاحة الخدمات المالیة بما یمثل جانب ال. والمصرفیة .واستخدامها وهو جانب الطلب وجودة تلك الخدمات بما یدمج جانبي العرض والطلب :المالیة تماللخد ولصالو القدرة على استخدام الخدمات والمنتجات المعروضة من قبل المؤسسات المالیة الرسمیة، وقد ساب البنك، مثل یتطلب تحدید مستویات الوصول تحدید وتحلیل العوائق المحتملة لفتح واستخدام ح ).وأجهزة الصراف الآلي، وما إلى ذلك، الفروع(التكلفة أو القرب المادي من نقاط الخدمة المصرفیة :ت المالیةماالخد دامستخا وتعني عمق أو مدى استخدام الخدمات المالیة والمنتج، حیث یتطلب تحدید الاستخدام جمع .بمرور الوقتتفاصیل حول الانتظام والتكرار ومدة الاستخدام :ت المالیةماالخد ودةج هو بعد یقیم كیفیة تلبیة الخدمات المالیة للاحتیاجات لمستخدمیها من زوایا مختلفة، بما في ذلك القدرة على تحمل التكالیف، الراحة، المعاملة العادلة، والاختیار والجوانب الأخرى المتعلقة بحمایة .المستهلك، التعلیم المالي ومجالات أخرى  مقدمة ز :الدراسات السابقة -دور التكنولوجیا المالیة في تحقیق الشمول المالي ( 2دراسة نصیرة بوبایة جامعة قسنطینة -1 2019) -دولة الإمارات العربیة المتحدة نموذجا وهذا بالاعتماد دور التكنولوجیا المالیة في تحقیق الشمول المالي، هذه الدراسة إلى إبراز تهدف التحلیلي، وأسلوب دراسة حالة عند عرض تجربة دولة الإمارات العربیة المتحدة على المنهج الوصفي تالتكنولوجیافي استخدام التكنولوجیا المالیة لتحقیق الشمول المالي، وقد أسفرت نتائج الدراسة أن ، البلوكتشینالتطور الحاصل في مجال تقدیم الخدمات المالیة كالعملات الرقمیة، تقنیة المالیة تمثل ، إلى جانب الشركات المستخدمة للتكنولوجیا في الرقابة، الأمن السیبراني وغیرهاو تكنولوجیا التأمین المستندة لأجهزة الكمبیوتر والأنترنت، وأن البرامج والتقنیات المتطورةتقدیم الخدمات المالیة والتمویل ك في مساهمتها إلى ارات یكمندورها في تحقیق الشمول المالي من خلال استعراض تجربة دولة الإم جانب شركات التكنولوجیا المالیة والإطار التنظیمي والتشریعي والرقابي الداعم لها في توسیع نطاق وبأسعار مناسبة، ومعالجتها بشكل سریع وآمن عبر القنوات الرسمیة تقدیم الخدمات والمنتجات المالیة ا ضرورة تسریع وتیرة استخدام التكنولوجیا المالیة خلصت الدراسة إلى جملة من التوصیات منههذا وقد .في جمیع القطاعات الاقتصادیة بما یعزز مستویات الشمول المالي دور التكنولوجیا المالیة في تعزیز أداء القطاع المصرفي الجزائري: دراسة علي دحمان محمد -2 )2018.( زیز أداء القطاع المصرفي الجزائري تهدف هذه الدراسة إلى إبراز دور التكنولوجیا المالیة في تع حققت المصارف : وخلصت الدراسة إلى أهم النتائج التالیة 2018إلى 2010خلال الفترة الممتدة من ، إلا أنها شهدت انخفاض )الودائع والقروض(مستوى مرضي من حیث تطور مؤشرات الوساطة المالیة وكذا مؤشرات الشمول المالي وهذا ما یشیر إلى ) السیولة، الأرباح(في تطور مؤشرات السلامة المالیة ضعف مستوى أداء القطاع المصرفي، ما یستدعي الأمر إلى ضرورة تبني التكنولوجیا المالیة لتحسین نوعیة وكفاءة الخدمات والمنتجات المالیة المقدمة والتي تساهم في تقلیص وقت تحصیل الخدمة ستوى أداء القطاع المصرفي الجزائري وربحیته ودرجة وتخفیض تكلفتها وتحسین جودتها لتحسین م وعلیه توصي الدراسة بتهیئة البنیة التحتیة الرقمیة، وإنشاء المختبرات التنظیمیة المخصصة . منافسته .لاختبار الخدمات الرقمیة  مقدمة ح ):2018بن علقمة، سائحي، (دراسة -3 المالیة وأهمیتها وكیفیة استفادة الهدف من هذه الدراسة هوتسلیط الضوء على مفهوم التكنولوجیا المصارف وشركات التكنولوجیا المالیة من التعاون القائم بینهما بما یخدم مصلحة الطرفین، مع الإشارة تتیح التكنولوجیا المالیة العدید من الإمكانیات والمزایا، : للتجربة البحرینیةوخلصت الدراسة إلى أنه توفیر القواعد التنظیمیة الملائمة لعمل الشركات الناشئة في هذا ولكن البد من توفیر بیئة مواتیة ك المجال هذا بالإضافة إلى الأمن ألمعلوماتي وتوفیر البنیة التحتیة لتكنولوجیا المعلومات والاتصالات؛ ):2019علاش، (دراسة -4 ى بالإشارة إل tech-Finالغرض من هذه الدراسة هو معالجة موضوع التكنولوجیا المالیة نجاح الشركات : وتوصلت الدراسة إلى أهم النتائج التالیة 2016-2012تجربة البحرین خلال الفترة الناشئة في مجال التكنولوجیا المالیة وتمكنت من تقدیم حزمة متنوعة من الخدمات المالیة تتضمن اعي وإدارة الثروات الخدمات المدفوعة والعملات الرقمیة وتحویل الأموال وكذلك الإقراض والتمویل الجم بالإضافة إلى خدمات التأمین؛ ):2020بومود، مطرف، (دراسة -5 تسعى هذه الدراسة إلى إلقاء الضوء على التأثیر الإیجابي للابتكارات التكنولوجیا المالیة في تطویر أداء المصارف الإسلامیة العربیة، وذلك بالاعتماد على عینة من دول العربیة دول الخلیج " ألكو البحرین"الدراسة إلى تجربة البحرین وأوضحت الدراسة تعتبر التجربة البحرینیة وخلصت للتكنولوجیا المالیة أول تجربة على مستوى العالم، والتي تهدف إلى استعادة نمو صناعة المصارف الإسلامیة وتجهزها لنقلة نوعیة في القطاع المصرفي نتیجة ابتكارات التكنولوجیا المالیة؛ : )2021عماني، وآخرون، ، حمدوش(اسة در -6 إلى إبراز دور التكنولوجیا المالیة كآلیة لتعزیز أداء القطاع المصرفي تهدف هذه الدراسة ضعف مستوى : وقد خلصت الدراسة إلى أهم النتائج التالیة) 2017-2013(الجزائري خلال الفترة الجزائر، وهو ما یمثل دافعا أساسیا لتبنى أداء القطاع المصرفي من منظور توسیع الشمول المالي في وتوصي الدراسة . تقنیات التكنولوجیا المالیة، لكن ذلك متوقف على النجاح في تجاوز عدة عوائق بضرورة الاستفادة من تجارب الدول العربیة في إنشاء المختبرات التنظیمیة المخصصة لإختبار .الخدمات الرقمیة  مقدمة ط :)2021بختي، یحیاوي، (دراسة -7 تسعى هذه الدراسة إلى معرفة الدور الذي یلعبه الإبداع التكنولوجي والمالي في تطویر الخدمات مفردة من العملاء باستخدام برنامج 91المالیة للمصارف التجاریة الجزائریة بالاعتماد على عینة تضم SPSS وتطویر الخدمات هناك علاقة تأثیر بین الإبداع المالي: نموذج وأظهرت نتائج الدراسة أن المصرفیة تظهر في أهمیة الخدمات الإلكترونیة المقدمة التي تساهم في تقلیص وقت تحصیل الخدمة .وتخفیض تكلفتها وتحسین جودتها دور البنوك الإسلامیة من خلال التمویل الإسلامي في دعم وتیرة : 2021سعدون رفیق دراسة -8 .میة بولایة المسیلةدراسة حالة البنوك الإسلا –الشمول المالي هـدفت هـذه الدراسـة إلـى إبـراز دور البنـوك الإسـلامیة فـي دعـم وتیـرة الشـمول المالي، من خـلال صـیغ التمویـل الإسـلامي، لـدى عینـة مكونـة مـن بنكیـین إسـلامیین متواجدان علـى مسـتوى ولایـة والمطبق على المقابلة التي تم إجراؤها N Vivoنـات الكیفیـةالمسـیلة، وهـذا باسـتخدام برنـامج تحلیـل البیا لتحدید الفرق بین إستراتیجیة البنكین في التعامل مع هذا و مع مـدیري البنكـین، لتحلیـل نتـائج المقابلة نحــو وتوصــلت الدراســة إلــى وجــود نقــاط تشــابه وأخــرى اخــتلاف بــین إســتراتیجیة البنكــین .الهدف لــذلك توصــي الدراســة بضــرورة الاهتمــام بالقطــاع الفلاحي للرفع من وتیرة ، تحقیــق هــذا الهــدف .الشمول المالي لدى هذه الفئة بصـفة خاصـة ولـدى مـواطني ولایة المسیلة بصف عامة مفاھیم أساسیة حول :الأول الفصل الخدمات المالیة الإلكترونیة والشمول المالي المالي والشمول الإلكترونیة المالیة الخدمات حول أساسیة مفاهیم الأول الفصل 11 :تمهید مشارف ثورة تكنولوجیة على 2008یقف الیوم العالم في أعقاب الأزمة المالیة العالمیة لسنة جدیدة هي الرابعة في التاریخ الإنساني، وقد شهدت انتشارا كبیرا في كل أنحاء العالم، إذ ساهم ظهور سریع الخدمات المالیة والمصرفیة ودعم الشمول المالي البرمجیات الحرة والحوسبة السحابیة في تبسیط وت وذلك بإدخال تقنیات مالیة ة التي تعاني من الإقصاء المالي،بالوصول إلى كافة شرائح المجتمع خاص خدمة الهاتف النقال، المدعومة عن طریق تقنیة البلوكشین وتكنولوجیا البیانات : عابرة للحدود، من بینها بدورها إلى ضمان تدفق المعلومات المالیة، خفض التكالیف وزیادة الشفافیة، وخلق الضخمة، والتي أدت .راد والشركات ودعم الشمول الماليالفرص للتمكین المالي للأف الالكترونیة الخدمات المالیة مفاهیم أساسیة حول وسنحاول من خلال هذا الفصل، التطرق إلى ابتكارات التكنولوجیا المالیة وكذا ،الإلكترونیة ومجالات تطبیقها قطاعات الخدمات المالیةفي العالم، وأهم حاولنا بعدها التطرق إلى مصطلح الشمول المالي وكل ما یحیط به ، ثم والتحول الرقمي للخدمات المالیة ، واخیرا دور الخدمات المالیة الالكترونیة في تعزیز من أبعاده ومؤشراته، ثم واقع الشمول المالي الرقمي الشمول المالي المالي والشمول الإلكترونیة المالیة الخدمات حول أساسیة مفاهیم الأول الفصل 12 الخدمات المالیة الإلكترونیة: المبحث الأول في سیاق هذا التوجه العالمي نحو توفیر حلول مالیة رقمیة تعمل الجزائر على تدارك التأخر في لتكنولوجیا المالیة وتجاوز انتشار الخدمات المالیة الإلكترونیة بالقطاع المصرفي من خلال تكییف أسس ا .التحدیات التي تعیق عملیة تبنیها وكذلك تفعیل خدمة الدفع بالهاتف المحمول لدعم الشمول المالي : المطلب الأول ماهیة الخدمات المالیة ، وخصوصا الخدمات المالیة التي تحتلها الخدمات المالیة في الاقتصاد العالمي للأهمیة الكبیرة .لذلك سنلقي الضوء على أهم هذه التعریفات قد تعددت الاتجاهات في تعریفها،الالكترونیة، ف :الخدمات المالیة الإلكترونیةمفهوم -1 وهي اختصار Fintechتصف الخدمات المالیة الإلكترونیة، المعروفة في الوقت الحاضر بمصطلح ي تهدف إلى توفیر الخدمات المالیة من ، وتختص بالأعمال التجاریة التFinancial technologyللكلمتین خلال استخدام البرامج والتكنولوجیا الحدیثة، حیث یمكننا تطبیق مصطلح الخدمات المالیة الإلكترونیة على أي تجدیدات تتعلق بكیفیة قیام الأشخاص بأي أعمال تجاریة بدءا من ابتكار المال وحتى القید مشاركة في بناء مفهوم شامل ومتكامل للتكنولوجي المالیة منها المزدوج للدفاتر، وقد تعددت الجهات ال المنظمات، والمؤسسات المالیة والمصرفیة، والجهات التنظیمیة، والمنصات الرقمیة التكنولوجیة، إذ یعرض قطاع یتكون من شركات تستخدم " مفهوما منضبطا للتكنولوجیا المالیة على أنه مؤتمر مستقبل المحاسبة ).2018العنابي، " (ا في تطویر وتوزیع الخدمات المالیة بفاعلیةالتكنولوجی ابتكارات " مفهوما دقیقا آخر لها ) Financial stability board’s(ویقدم مجلس الاستقرار المالي مالیة باستخدام التكنولوجیا بحیث یمكنها استحداث نماذج عمل أو تطبیقات أو عملیات أو منتجات جدیدة أي انه ذلك العنصر الذي " وس على الأسواق والمؤسسات المالیة، وعلى تقدیم الخدمات المالیةلها أثر ملم المالي والشمول الإلكترونیة المالیة الخدمات حول أساسیة مفاهیم الأول الفصل 13 یمكننا من الانتفاع من التقنیات التكنولوجیة في تقدیم الخدمات المالیة والمصرفیة بهدف زیادة كفاءتها )86، ص2018،بن علقمة وسائحي .(وتحسین نوعیتها وســرعة تنفیذها إبتكارات مالیة بإستخدام التكنولوجیا، یمكنها إستحداث ": ات المالیة الإلكترونیة إلىكما تشیر الخدم نماذج عمل أو تطبیقات أو عملیات أو منتجات جدیدة، لها أثر ملموس على الأسواق والمؤسسات المالیة .)2017صندوق النقد الدولي، ( "وعلى تقدیم الخدمات المالیة كل المنصات والتطبیقات والشركات التكنولوجیة التي ": الإلكترونیة لخدمات المالیةكما یقصد با .)20، ص 2019تحاد المصارف العربیة، الأمانة العامة لإ( "تعمل في خدمة القطاع المالي في العالم الاختراعات والابتكارات ": وقد عرفها معهد البحوث الرقمیة في العاصمة البولندیة بأنها عبارة عن جیة الحدیثة في مجال قطاع المالیة، وتشمل هذه الاختراعات مجموعة البرامج الرقمیة التي التكنولو المعاملات مع الزبائن والخدمات المالیة مثل : تستخدم في العملیات المالیة للبنوك والتي من ضمنها للاستثمارات تحویل الأموال، تبدیل العملات، حسابات نسب الفائدة والأرباح ومعرفة الأرباح المتوقعة .)727، ص2019حرفوش، ( " وغیر ذلك من العملیات المصرفیة من خلال كل ما سبق نستنتج أن الخدمات المالیة الإلكترونیة تعمل على استحداث وابتكار منتجات وخدمات تعتمد على التكنولوجیا بهدف تقدیم خدمات بأكثر فاعلیة وفعالیة، حیث تتمیز هذه .أسهل وأقل تكلفة ویمكن لعدد أكبر من الأفراد الوصول إلیهاالخدمات بأنها أسرع و : الخدمات المالیة الإلكترونیةتعریف -2 یرتبط مفهوم الخدمات المالیة الالكترونیة بشكل عام إلى المنتجات والعملیات المالیة الجدیدة التي التكنولوجیات الرقمیة أصبح من الممكن استخدامها في مجال الخدمات المالیة بالاعتماد على أحدث ولقد ورد تعریفها بشكل أدق من طرف مجلس الاستقرار المالي، الكائن مقره ببازل بسویسرا، بأنها . الحدیثة الابتكارات المالیة المدعمة تكنولوجیا والتي تسمح بظهور نماذج أعمال تجاریة وتطبیقات ومنتجات " ." ؤسسات والأسواق المالیة وكذا مجال تقدیم الخدماتوعملیات جدیدة ذات تأثیر ملموس وذو علاقة بالم إلى تعریف التكنولوجیا المالیة بأنها ) Gomber ,Koch , Siering( ومن جهة أخرى أشار كل من تطبیق ابتكارات التكنولوجیا المالیة في مجال تقدیم الخدمات المالیة" لتعبیر عن الخدمات المالیة ل) FinTech( ولقد دأبت الدراسات على استخدام مصطلح فینتك ومن أشهر وهما الخدمات المالیة والالكترونیةالالكترونیة المالیة وهي كلمة مشتقة من جزئین من كلمتین المنتجات التي تندرج ضمن الخدمات المالیة الالكترونیة أنظمة تسوي الحسابات باستخدام سلاسل الكتل )blockchains (وتتمثل بشكل العملیات التجاریة وتدیرها عبر الانترنت وأنظمة المعلومات التي تسهل خدمات التأمین، إدارة : ستخدم فیها الخدمات المالیة الالكترونیة فيعام المجالات التي من الممكن أن تُ الأموال وتنفیذ التعاملات المالیة حیث تتضمن عملیة إدارة الأموال كل من الودائع، الاقراض وزیادة أو المالي والشمول الإلكترونیة المالیة الخدمات حول أساسیة مفاهیم الأول الفصل 14 س المال وإدارة الاستثمار في حین یتعلق تنفیذ التعاملات المالیة بعملیات الدفع، المقاصة تجمیع رأ .والتسویة وتكمن، بشكل أساسي، قدرة نماذج الأعمال التجاریة في مجال الخدمات المالیة الالكترونیة على دام التكنولوجیات المتقدمة منافسة المؤسسات المالیة التقلیدیة من ناحیة انخفاض التكلفة الناتج عن استخ وتقدیم منتجات مالیة حدیثة للمستهلكین بحجم منخفض نسبیا من القیود القانونیة والتنظیمیة حیث یستفید :المتعاملون من استخدامهم للتكنولوجیا المالیة الحدیثة من  انخفاض تكالیف البحث التي تتیح المنافسة في الأسواق المالیة بشكل أكثر فعالیة.  الجة وتجمیع حجم كبیر من البیانات بشكل یفید اقتصادیات الحجممع.  أكثر أمانا بین المتعاملین بشكل أقل تكلفة و تحویل المعلومات.  انخفاض تكالیف المراقبة. وعلیه فیمكن القول بأن من أهم ممیزات الشركات الناشئة في مجال التكنولوجیا المالیة قدرتها على اجه المؤسسات المالیة التقلیدیة لا سیما البنوك وشركات التأمین إذ تعمل هاته تذلیل العقبات التي تو الأخیرة على العمل بجد من أجل تحقیق عائد جید بأقل تكلفة وبما یضمن بقاء أو زیادة عدد الزبائن لدیها تعامل الأمر الذي یجعل من الصعب على المؤسسات والأفراد ذوي الدخل أو رقم الأعمال المتواضع ال معها وفي المقابل تتیح شركات التكنولوجیا المالیة من خلال تطبیقاتها الذكیة خدمات مصرفیة وخدمات تأمین تجعل الأفراد والمؤسسات تقبل على التعامل بها بسبب صغر المبالغ الممكن التعامل بها وانخفاض .التكلفة وسهولة الوصول إلى الخدمات المالیة القول بأن تبني المؤسسات المالیة للتكنولوجیا المالیة من شأنه تعزیز الشمول وبناءا على هذا یمكن المالي الذي یهدف بشكل أساسي إلى دمج الأفراد ضمن النظام المالي وتسهیل وصولهم للخدمات المالیة لسحب بما یحقق رغباتهم وفي حدود قدراتهم المالیة البسیطة مثل الاستثمار، الادخار وعملیات الدفع وا .والتحویلات یمكن حصر) 2017( صندوق النقد الدوليحسب :الخدمات المالیة الإلكترونیةأهمیة -3 :في النقاط التالیة الخدمات المالیة الإلكترونیةالفوائد التي تمنحها على تعزیز الاحتواء المالي والنمو الاحتوائي وتنویع النشاط الاقتصادي من خلال الابتكارات التي تساعد . تقدیم الخدمات المالیة لمن لا یتعامل مع الجهاز المصرفي  المتوسطةللمؤسسات الصغیرة و تسهل إتاحة مصادر التمویل البدیلة .  إدارة و ل للقواعد التنظیمیةتحقیق الاستقرار المالي من خلال استخدام التكنولوجیا في ضمان الامتثا . المخاطر المالي والشمول الإلكترونیة المالیة الخدمات حول أساسیة مفاهیم الأول الفصل 15  فعالیة التكلفة و تحویلات العاملین في الخارج، بتوفیر آلیات تتسم بالكفاءةتیسیر التجارة الخارجیة و . العابرة للحدود للمدفوعات  یؤدي استخدام وسائل الدفع الإلكترونیة إلى رفع كفاءة عملیات الحكومة، وهو ما یستدعي القیام عد التنظیمیة وحمایة المستهلك والأمن بمزید من الإصلاحات لسد الفجوات في الأطر المعنیة بالقوا كز شركات التكنولوجیا المالیة على ستة مجالات تتضمن العدید من الإبداعات تر المعلوماتي، و الأموال، وإدارة الاستثمارات القروض، المدفوعات،التأمین، الرفع من رؤوسو الكبیرة وهي الودائع . تموین السوقو :الخدمات المالیة الإلكترونیةالمزایا والتحدیات أمام تطبیق -ج مباشرة مع البنوك في معظم الأعمال في القطاع المالي لبیع وتسویق Fintechات الیوم تتنافس شرك الخدمات المالیة وتقدیم الحلول الأنسب للعملاء، إذ قدمت هذه الابتكارات المالیة التكنولوجیة الكثیر من : المزایا للعدید من الفئات ویمكن وصف مزایا التكنولوجیة المالیة على النحو التالي حیث تقدم التكنولوجیا المالیة الفرصة لأولئك الین یتعاملون مع :رواد الأعمالو )العملاء(المستهلكین - المنصات الرقمیة في نفس الوقت الذي لا یمتلكون فیه أیة حسابات مصرفیة أو خدمات مالیة تقلیدیة المنتجات المالیة و ت الرقمیة في معالجة الخدماتالنصح لهم باستخدام تلك التقنیاو بحیث یتم تقدیم الوعي خلالها مما یحقق عصر الشمول المالي، كما تقدم تلك التقنیات حریة أكبر للمتعاملین فیها للحصول على ساباتهم تساهم في سهولة إدارة العملاء لحوبتكلفة قلیلة جدا، و أموال من مختلف المصادر بسرعة أكبر .استثماراتهمومدخراتهم و حققت الاستثمارات في أنشطة التكنولوجیا المالیة أرباحا مرتفعة، إذ تمكنت :المؤسسات المالیة - الشركات الاستثماریة من زیادة درجة المنافسة فیما بینها لتسعى كل شركة في محاولة ابتكار خدمات فقد طورت التقنیات مالیة رقمیة جدیدة تتسابق بها الشركات المنافسة الأخرى عبر الزمن، إضافة لذلك تمویل لمنع أو اكتشاف حالات الاحتیال ومكنت إدارة عملیة غسل الأموال و الرقمیة الأنظمة الرقابیة . رقمنتها، ما أدى إلى التقلیل من تكالیف الالتزام بالمتطلبات الرقابیةالإرهاب من خلال أتمتة الأنظمة و من خلال ، التكنولوجیة على تحقیق الاستقرار الماليو ساهمت دخول التقنیات المالیة :النظام المالي - تمكین الجهات الإشرافیة من بناء أنظمة رقابیة مؤتمتة أكثر تطورا لتواكب و خلق نظام مالي أكثر تنافسیة، المالي والشمول الإلكترونیة المالیة الخدمات حول أساسیة مفاهیم الأول الفصل 16 البیئة المالیة المتطورة بوتیرة متسارعة، وعلى الرغم من ضخامة حجم التعاملات المالیة وفق النظام المالي بن . ( معاملات المالیة وفق المنصات الرقمیة صنفت على أنها أكثر عدالة بین المتعاملین فیهاإلا أن ال ) 111، ص2020 حسان،فضة وبن رغم بدایتھا المتأخرة، تكتسب التكنولوجیا المالیة في الوقت الراھن وخاصة في بعض بلدان و :فریقیا أھمیة كبیرة، ومن بین الفوائد التي تمنحھا التكنولوجیا المالیة ما یليالشرق الأوسط وشمال إ )08 ، ص2018سائحي، علقمة و(  تعزیز الإحتواء المالي والنمو الإحتوائي وتنویع النشاط الإقتصادي من خلال الإبتكارات التي تساعد على تقدیم الخدمات المالیة لمن لا یتعامل مع الجهاز المصرفي؛  سهیل إتاحة مصادر التمویل البدیلة للمؤسسات الصغیرة والمتوسطة؛ت  تحقیق الإستقرار المالي من خلال إستخدام التكنولوجیا في ضمان الإمتثال للقواعد التنظیمیة وإدارة المخاطر؛  تیسیر التجارة الخارجیة وتحویلات العاملین في الخارج بتوفیر آلیات تتسم بالكفاءة وفعالیة التكلفة للمدفوعات العابرة للحدود؛  رفع كفاءة عملیة الحوكمة من خلال إستخدام وسائل الدفع الإلكترونیة، وهو ما یستدعي القیام بمزید من الإصلاحات لسد الفجوات في الأطر المعنیة بالقواعد التنظیمیة وحمایة المستهلك والأمن .المعلوماتي لكترونیة ومجالات تطبیقهاالخدمات المالیة الإ قطاعات : المطلب الثاني :الخدمات المالیة الإلكترونیةقطاعات -1 تقدم التكنولوجیا المالیة مجموعة كبیرة من الخدمات المالیة في شتى القطاعات، حیث یمكن عرض :أهم القطاعات التي تسلكها التكنولوجیا المالیة فیم یلي یا المالیة، فالشركات الناشئة تقدم خدمات دفع هو القطاع الأكثر تقدما في التكنولوج :قطاع المدفوعات الفواتیر، وحلول الدفع عبر الأنترنت والأجهزة المحمولة بالإضافة إلى المحافظ الإلكترونیة، وبالتالي تعد خدمات الدفع من أكثر الخدمات رواجا مقارنة بباقي الخدمات والمنتجات المالیة الأخرى، كما أن .ذا النوع من الخدمات تستقطب عملائها بشكل أسرع وتكلفة أقلالشركات التي ترتكز على ه یشمل أساسا التمویل الجماعي الذي یعمل على تمكین شبكات: قطاع التمویل والإقراض الرقمي المقاول : الأشخاص بالتحكم في إنشاء منتجات ووسائل إعلام وأفكار جدیدة، ویضم ثلاثة أطراف المالي والشمول الإلكترونیة المالیة الخدمات حول أساسیة مفاهیم الأول الفصل 17 ، المساهمون المهتمون بتمویل هذه المشاریع، والهیئة الوسیطة التي بالمشروع الذي یحتاج إلى التمویل .تتیح المعلومات لإیجاد الفرص من أجل تطویر الخدمات والمنتجات یتضمن كل من التخطیط المالي، إدارة المحافظ الإستثماریة وعدد من الخدمات : قطاع إدارة الثروات عمال، الذین یرغبون في مساعدة وإستشارة مالیة بالإعتماد المالیة المجمعة للأفراد الأثریاء وأصحاب الأ على متخصصین لإدارة ثرواتهم من تنسیق خدمات مصرفیة، تخطیط عقاري، موارد قانونیة، إدارة .والاستثمارالضرائب المهنیة بتحسین الخدمات المقدمة للعملاء، فبفضل التقدم التكنولوجي توجد العدید منیرتبط : قطاع التأمین الأشكال الجدیدة التي دخلت العملیات التشغیلیة في مجال التأمین، وهذا رغبة في تجدید كفاءة الوساطة المالیة والإدارة الكفؤة لمتطلبات العملاء المتعلقة بالتعویض، فهذه التطورات تهدف إلى التحسین المستمر .للخدمات الممنوحة للزبائن مع تخفیض عمولات ورسوم التأمین یحتوي على العدید من الوظائف المتعلقة بالتكییف الرقابي، الإفصاح أو : التكنولوجیا التنظیمیةقطاع للقواعد والقوانین، فهي تتألف من مجموعة شركات تكنولوجیة تعمل على إیجاد حلول والامتثالالإبلاغ، لكترونیة، غسیل الإ الاختراقاتالبیانات، استهلاكالرقمي، والعمل على تخفیض الاقتصادلتحدیات )402، ص2021صخري،عبدالوهاب و ( .الاحتیالیةالأموال وغیرها من الأنشطة والعملیات مراحل دورة التكنولوجیا المالیة: 1الشكل رقم )10، صفحة Dorfleitner ،2017(: المصدر :الخدمات المالیة الإلكترونیةخصائص -2 : یلي افیم الخدمات المالیة الإلكترونیةخیص أھم خصائص یمكن تل البیئة الحاضنة المتقدمة البیئة الحاضنة المستحدثة البیئة الحاضنة الناشئة معظم الشركات الناشئة في مجال التكنولوجیا المالیة لا تزال في مرحلة الأفكار أو في المراحل الأولى تكتسب الشركات الناشئة في مجال جیا المالیة قاعدة عملاء كبیرة التكنولو ومعدلات إستثمار سنویة وتزید الحتمیة الإستراتیجیة لتعاون الجهات المعنیة مع الشركات الجدیدة تتمیز بصفقات أقل ولكن بحجم أكبر، تركز على الشركات ذات القیمة المرتفعة، یكون نمو الإستثمار على أساس سنوي بطيء، ولا یصل إلى هذه لا المحركون الأوائل للسوق و إالمرحلة رائدة عالمیا ضم مراكز تكنولوجیا مالیةت المالي والشمول الإلكترونیة المالیة الخدمات حول أساسیة مفاهیم الأول الفصل 18  التكنولوجیا المالیة هي مجموعة المعارف والمهارات والطرق والأسالیب المالیة والمصرفیة؛  التكنولوجیا بمختلف مفاهیمها لیست هدفا في حد ذاته، وإنما هي وسیلة تستخدمها المؤسسات المالیة والمصرفیة لتحقیق أهدافها؛  تبر الخدمة المصرفیة المجال الرئیسي لتطبیق التكنولوجیا المالیة؛تع  لا یقتصر تطبیق التكنولوجیا المالیة على أداء الخدمة المالیة والمصرفیة بل یمتد إلى الأسالیب )280، ص2021مریمت، جواني و ( .الإداریة جیا المالیةأقسام صناعة التكنولو: 2الشكل رقم (Dorfleitner, 2017, p06): المصدر : الخدمات المالیة الإلكترونیةمجالات تطبیق -3 التكنولوجیا المالیة التأمین محركات البحث ومواقع المقارنة التكنولوجیا والبنیة التحتیة تكنولوجیات مالیة أخرى إدارة الأصول مدفوعات التمویل طرق الدفع التعاملات الرقمیة ةوالعملات المشفر تكنولوجیات مالیة أخرى الإدارة المالیة الخاصة الإستثمار والمصارف القرض والفوترة التداول الخارجیة التمویل الجماعي الإستثمار الجماعي الإقراض الجماعي المالي والشمول الإلكترونیة المالیة الخدمات حول أساسیة مفاهیم الأول الفصل 19 بالرغم من أن ظهور إبداعات الخدمات المالیة الإلكترونیة في القطاع المصرفي ما یزال مبكرا لكن مة إیداع الشیكات باستخدام الهاتف یمكن أن نشیر إلى بعض الأمثلة الحیة على ذلك كبدایة مثل خد المحمول وذلك من خلال ملأ الشیك بالید والتقاط صورة له بالهاتف وإرسالها عبر تطبیق معد لذلك، وبالرغم من أن هاته العملیة لیست رقمیة بشكل تام لكنها حظیت بإقبال الزبائن لأنها توفر علیهم مشقة وبشكل عام یمكن التمییز بین نوعین من الخدمات التي تقدمها التنقل لمقر البنك لإجراء عملیات الدفع فالنوع الأول یتضمن تقدیم خدمات تقلیدیة بطرق حدیثة مثل إدارة ، شركات لخدمات المالیة الإلكترونیة والنوع الثاني یتضمن مجالات جدیدة مثل . الثروة، التأمین، المدفوعات وعملیات الإقراض والاقتراض )Peer-to-Peer lending(وعملیة الإقراض نظیر لنظیر ) Blockchains(الكتل تكنولوجیا سلاسل وبالنظر لحداثة موضوع الخدمات المالیة الإلكترونیة لا یزال هناك تباین في وجهات النظر بشان Hakim & -Ajlouni, Al-Al(المجالات التي تمسها ومن بین التقسیمات التقسیم الذي أشار إلیه كل من anSuliam( قیاسًا على أوجه تحقیق القیمة المضافة في البنوك التقلیدیة عبر العالم حیث قسمها إلى : التمویل، إدارة الأصول، المدفوعات إضافة إلى خدمات مالیة أخرى متنوعة والشكل الموالي یبین ذلك : باختصار كما یلي لمالیة الإلكترونیةالخدمات امجالات : 3الشكل رقم (Al-Ajlouni& Suliaman, 2018) :الخدمات المالیة الإلكترونیةقطاعات -4 تقدم الخدمات المالیة الإلكترونیة مجموعة كبیرة من الخدمات المالیة في شتى القطاعات، حیث :یمكن عرض أهم القطاعات التي تسلكها التكنولوجیا المالیة فیم یلي المالي والشمول الإلكترونیة المالیة الخدمات حول أساسیة مفاهیم الأول الفصل 20 القطاع الأكثر تقدما في التكنولوجیا المالیة، فالشركات الناشئة تقدم خدمات دفع هو: قطاع المدفوعات الفواتیر، وحلول الدفع عبر الأنترنت والأجهزة المحمولة بالإضافة إلى المحافظ الإلكترونیة، وبالتالي تعد ، كما أن بباقي الخدمات والمنتجات المالیة الأخرى خدمات الدفع من أكثر الخدمات رواجا مقارنة .الشركات التي ترتكز على هذا النوع من الخدمات تستقطب عملائها بشكل أسرع وتكلفة أقل یشمل أساسا التمویل الجماعي الذي یعمل على تمكین شبكات: قطاع التمویل والإقراض الرقمي ول المقا: الأشخاص بالتحكم في إنشاء منتجات ووسائل إعلام وأفكار جدیدة، ویضم ثلاثة أطراف بالمشروع الذي یحتاج إلى التمویل، المساهمون المهتمون بتمویل هذه المشاریع، والهیئة الوسیطة التي .تتیح المعلومات لإیجاد الفرص من أجل تطویر الخدمات والمنتجات وعدد من الخدمات الاستثماریةیتضمن كل من التخطیط المالي، إدارة المحافظ : قطاع إدارة الثروات بالاعتمادمالیة واستشارةلمجمعة للأفراد الأثریاء وأصحاب الأعمال، الذین یرغبون في مساعدة المالیة ا على متخصصین لإدارة ثرواتهم من تنسیق خدمات مصرفیة، تخطیط عقاري، موارد قانونیة، إدارة .والاستثمارالضرائب المهنیة ل التقدم التكنولوجي توجد العدید من بتحسین الخدمات المقدمة للعملاء، فبفضیرتبط : قطاع التأمین الأشكال الجدیدة التي دخلت العملیات التشغیلیة في مجال التأمین، وهذا رغبة في تجدید كفاءة الوساطة المالیة والإدارة الكفؤة لمتطلبات العملاء المتعلقة بالتعویض، فهذه التطورات تهدف إلى التحسین المستمر .تخفیض عمولات ورسوم التأمین للخدمات الممنوحة للزبائن مع یحتوي على العدید من الوظائف المتعلقة بالتكییف الرقابي، الإفصاح أو : كنولوجیا التنظیمیةقطاع الت للقواعد والقوانین، فهي تتألف من مجموعة شركات تكنولوجیة تعمل على إیجاد حلول والامتثالالإبلاغ، الإلكترونیة، غسیل الاختراقاتالبیانات، استهلاكیض الرقمي، والعمل على تخف الاقتصادلتحدیات )2021صخري، عبد الوهاب و ( .الاحتیالیةالأموال وغیرها من الأنشطة والعملیات الخدمات المالیة الإلكترونیة مراحل دورة : 4الشكل رقم البیئة الحاضنة المتقدمة البیئة الحاضنة المستحدثة البیئة الحاضنة الناشئة معظم الشركات الناشئة في مجال التكنولوجیا المالیة لا تزال في مرحلة الأفكار أو في المراحل الأولى تكتسب الشركات الناشئة في مجال التكنولوجیا المالیة قاعدة عملاء كبیرة ومعدلات إستثمار سنویة وتزید الحتمیة الإستراتیجیة لتعاون الجهات المعنیة مع الشركات الجدیدة تتمیز بصفقات أقل ولكن بحجم أكبر، تركز على الشركات ذات القیمة المرتفعة، یكون نمو الإستثمار على أساس سنوي بطيء، ولا یصل إلى هذه إلا المحركون الأوائل للسوق و المرحلة رائدة عالمیا الیةضم مراكز تكنولوجیا مت المالي والشمول الإلكترونیة المالیة الخدمات حول أساسیة مفاهیم الأول الفصل 21 )10، صفحة Dorfleitner ،2017(: المصدر :الخدمات المالیة الإلكترونیةت منصا-3 تنقسم منصات الخدمات المالیة الإلكترونیة إلى منصات التمویل المباشر ومنصات التمویل الجماعي، یكمن الإختلاف الجوهري بینهما في كون العائد في منصات التمویل المباشر أكثر قابلیة .الجماعي للأسهم یعد أكثر خطورةللتنبؤ، والمخاطر والعوائد أقل نسبیا، في حین أن التمویل :"Peer to Peer Lending") بین النظراء(منصات التمویل المباشر - أ عن التفاعل بین طرفین دون الحاجة إلى وسیط مركزي، وتسمح "نظیر إلى نظیر"یعبر مصطلح تبادل عبر عملیة التمویل المباشر للأطراف المهتمة بإقراض بعضها البعض بشروط متفق علیها بشكل م منصة عن طریق الأنترنت، كما توفر معظم منصات التمویل المباشر لمحة عامة عن الخصائص المالیة ، الائتمان، والخصائص المالیة النموذجیة هي تصنیفات الائتمانیةللمقترض كمؤشر رئیسي للجدارة إلى الدخل، غالبا ما یتم ومعلومات مفصلة عن الدخل والنفقات الشهریة، وملكیة المنازل أو نسبة الدین تحدیدها من قبل وكالات التصنیف الخارجیة التي تجمع الخصائص الشخصیة والمالیة إلى درجة في المملكة المتحدة، كما تم إطلاق أول "Zopa"تم تأسیس أول منصة تمویل 2005، في سنة الائتمان .في الولایات المتحدة الأمریكیة "Prosper.com" منصة تمویل :نصات التمویل الجماعيم - ب التمویل الجماعي هو آلیة لتمویل مشروع ما عن طریق رفع المساهمات النقدیة من عدد كبیر من تمویل جماعي : الأشخاص، وعادة عن طریق الأنترنت، ویوجد بشكل عام أربعة أنواع للتمویل الجماعي تمویل جماعي ، "Reward" أةتمویل جماعي للحصول على مكاف، "Donation" للحصول على التبرعات العمراوي، ( ."Equity" وتمویل جماعي قائم على حقوق الملكیة، "Lending" للحصول على قروض )347ص، 2019 ابتكارات التكنولوجیا المالیة والتحول الرقمي للخدمات المالیة: المطلب الثالث المالي والشمول الإلكترونیة المالیة الخدمات حول أساسیة مفاهیم الأول الفصل 22 كم أن البحوث في مجال التكنولوجیا بح :ابتكارات التكنولوجیا المالیة في تقدیم الخدمات المالیة -1 المالیة ما تزال في بدایاتها فقد كثر الحدیث عن البدائل التي یتیحها هذا النوع الجدید من الأعمال كبدیل :عن المؤسسات المالیة التقلیدیة ومن بین أشهر النماذج ما یلي قراض والاقتراض عبر إن القیام بعملیة الا: peer-to-peer lendingقروض نظیر لنظیر 1-1 الانترنت عبر المنصات الالكترونیة التي توفرها مؤسسات التكنولوجیا المالیة یسمى بعملیة الإقراض نظیر . P2Pویرمز لها عادة بالاختصار ) peer-to-peer lending(لنظیر صول منصات عبر الإنترنت تتیح للمقترضین تقدیم طلبات مباشرة للح"ویمكن تعریفها على أنها على قروض عبر الإنترنت وبالمقابل یمكن للمقرضین تقدیم عروض لتمویل تلك الطلبات في عملیة وهي تحظى باقبال الافراد علیها بسبب انخفاض تكلفة المعاملات لغیاب الوسطاء وتعویضهم "تشبه المزاد شي بخصوص القرض بمنصة الكترونیة أكثر فعالیة كما توفر مجال أوسع للمقترضین لشرح وتفصیل كل للمقرضین وهو ما لیس متاحا في البنوك التقلیدیة بسبب توحید آلیات منح القروض لذلك یتم إهمال الكثیر من التفاصیل، وفوق هذا وذاك شفافیة عملیة تولید القروض بحیث یمكن تتبعها عبر الانترنت إضافة .لاستثمار في البنوك التقلیدیةإلى أن العوائد المحققة للمستثمرین أعلى نسبیا مقارنة با وبشكل عام جاءت فكرة انشاء منصات الكترونیة من هذا النوع من منطلق المشاركة الجماعیة ما وهو) Crowd(لتمویل مشاریع كبیرة من خلال مشاركة شریحة تتضمن عدد كبیر جدا من الافراد أي تمویل مشروع " بأنه Schwienbacherالذي عرفه ) Crowd Funding(یطلق علیه التمویل الجماعي أو فكرة جدیدة من طرف مجموعة من الافراد بدل جهات مهنیة مختصة في ذلك مثل البنوك والمؤسسات .المالیة الأخرى وھي شركة بریطانیة Zopa شركة P2Pومن بین التجارب الرائدة في العالم في منصات الأفراد في التعامل عبرھا بل وتعدى الأمر ذلك ، ھاتھ الشركة استطاعت كسب ثقة 2005تأسست سنة لتتطور ملائمة جدا 2008كانت فرصة أزمة لیصل إلى نیل ثقة المؤسسات المستثمرة أیضا، حیث 2020سنة Zopa Bank بنكا لھا یسمي لاحقا سسةؤالأمر عند ھذا الحد بل أسست الم ولم یقف بسرعة، المدخرات ذات الأجل الثابت المدعمة بحمایة نظام لتصبح قادرة على تقدیم خدمات أخرى مثل Financial Services Compensation Scheme أيFSCS ، وهو نظام قانوني توفره الدولة یحمي ودائع المدخرین ویضمن لهم التعویض في حالة إفلاس الشركة ویشترط أن تكون هاته الأخیرة بطاقة ائتمان لمساعدة العملاء على التحكم في Zopa مرخصة من طرف الدولة ویقدم كذلك بنك ملیار أورو 6بشكل أفضل، وبخصوص ما حققته الشركة فقد قدمت ما حصیلته . مواردهم المالیة .ومقترض) مدخر(وتعاملت مع حوالي نصف ملیون فرد من بین مقرض المالي والشمول الإلكترونیة المالیة الخدمات حول أساسیة مفاهیم الأول الفصل 23 الأسهم یعرف التمویل الجماعي ب : Equity Crowdfundingبالأسھمالتمویل الجماعي 2-2 وهو ) رواد الأعمال(سوق مفتوح عبر الإنترنت في شكل منصة ثنائیة الأطراف لتمویل المقاولین "بأنه "یعمل ضمن بیئة من وسائط التواصل الاجتماعیة ولقد وفر التمویل الجماعي بالأسهم للمستثمرین الصغار فرصة جیدة للاستثمار في الأسهم في الشركات المشاركة في هذه المنصات مقارنةً بتلك المرتبطة عادةً الشركات الخاصة بحكم صغر حجم بعرض الأوراق المالیة على الجمهور وهذا الأمر یعد بمثابة میزة رائعة لهذه المنصات، فهو یوفر لرواد وسائل التواصل الاجتماعي عبر الإنترنت حیث یمكنهم ق و سوالاالأعمال والمستثمرین الوصول إلى ا منصات من هذا النوع هم في شكل حصص تعبر عن الملكیة في المشروع، وبالرغم من أن تداول الأس تحصلت على الترخیص للعمل بشكل قانوني منذ عقد من الزمن تقریبا في الولایات المتحدة الأمریكیة، الملائمة في أوروبا وأسترالیا إلا أن الممكلة المتحدة ما تزال الأولى في هذا المجال بسبب البیئة القانونیة . المقام الأول :التكنولوجیة المالیة الابتكاراتأنواع -2 : في الابتكاراتتم إجراء مسح على أبرز الإبتكارات فى مجال التكنولوجیا المالیة، تتمثل هذه Personetics" منصة، "MONZO" بنك إفتراضي، "Social pay"خدمة، "FinTech"تطبیق فینتك Cognitive Banking" ، بنك الروبوتات، ماكینة صراف آلي للذهب، ماكینات صراف آلي بدون (World Bank) .بطاقات یعد هذا التطبیق ثورة رقمیة في قطاع البنوك والتمویل، حیث قام:"FinTech" تطبیق فینتك "Commercial Bank" أكبر البنوك العاملة في السوق السویسریة بإطلاقه كأول تطبیق في العالم إمكانیة الحصول على قروض من خلال هواتف المحمول، بالإضافة إلى إمكانیة تخلیص الأوراق یشمل ، ویوفر التطبیق إیداع الإلكترونياللازمة للائتمان دون الحاجة إلى الذهاب للبنك من خلال تفعیل التوقیع على رأس المال لبدء الشیكات رقمیا أو التحویلات المالیة، كما یتیح أیضا إمكانیة تقدیم طلب للحصول إلكترونیا دون اللجوء إلى البنوك والشركات المالیة بصورة مباشرة، الاستثماراتأعمال تجاریة، أو إدارة والمعاملات B2B كما یستهدف هذا التطبیق عدة فئات من المستخدمین، تشمل المعاملات بین البنوك .غیرة، وبین البنوك والشركات الصB2C بین البنوك والعملاء التي تعد ، "Social Pay" الهند أول خدمة جدیدة تسمى في "ICICI" أطلق بنك :"Social Pay"خدمة الأولى من نوعها من قبل أي بنك في القطاع المصرفي العالمي، وتتیح للأفراد العاملین بالخارج القدرة ، وذلك من خلال إنشاءعيالاجتماوسائل التواصل باستخدامعلى إرسال الأموال إلى ذویهم في الهند المالي والشمول الإلكترونیة المالیة الخدمات حول أساسیة مفاهیم الأول الفصل 24 ه مع المستفید في ملفه الشخصي على وسائل التواصل تتم مشاركت M2I رابط من تطبیق البنك یسمى برمز بین M2I ، وذلك بهدف إضافة كافة تفاصیله المصرفیة، حیث یؤمنأو بریده الإلكتروني الاجتماعي .موال، ما یزید من راحة العملاءالطرفین وتأكیده لإتمام المعاملة، كوسیلة لتبسیط تحویل الأ یعمل لأول مرة بكامل افتراضيالبریطاني أول بنك "MONZO" یعتبر بنك :"MONZO"بنك إفتراضي ومجموعة من الفروع، وهى مصرفیة تقلیدیة كوجود كیان رئیسي العالم دون وجود بنیة تحتیة طاقته في ذات دخاراسمحت لهذا البنك بتقدیم حسابات فیر نسبة كبیرة من التكالیف، التيمیزة تعمل على تو وتمكن البنك من الحصول دة أقل من معظم البنوك التقلیدیة،معدلات فائدة مرتفعة وقروض بأسعار فائ مع صة مصرفیة مقیدة من البنك المركزي، حیث بدأ العمل في الوقت الحالي بشكل تجریبيعلى رخ انیة الرهون العقاریة، والقروض من خلال حسابات ، وإمكألف عمیل بخدمات الحساب الجاري 800 السیطرة على الإنفاق من خلال فرز تم تفعیل الفیزا المدفوعة مسبقا، مع تطبیق یساعدك في التوفیر، كما .لنقل وتحویل الأموال ستجابةالاة، كما أن الخدمة تتمیز بسرعة ما تنفقه حسب الموقع والفئة والتكلف منصة RBCكندا ما یسمى بـ أطلق أكبر بنك في :"Personetics Cognitive Banking" منصة "Personetics Cognitive Banking"على مجموعة من الحلول البنكیة للعملاء، أبرزها ، التي تحتوي دة العملاء على زیادة دخار آلیة جدیدة تهدف إلى مساع، وهي خدمة إ"NOMI Find & Save" تجربة وأنماط الإنفاق، حیث جمع البنك من خلال هذه التحلیل التنبؤي للسلوك الفردي ا إلىستنادمدخراتهم، إ NOMI" المنصة على خدمة ملیون دولار من إجمالي المدخرات، كما تحتوي 80یقرب من الخدمة ما Insight" ملیون نصیحة تذكیریة للعمیل، 500تضم أكثر من دم النصائح المالیة للعمیل، والتيتق التي .ملایین عمیل 6ى إلى وصول عدد عملاء التطبیق إلى ما أد العالم یعمل أول فرع في افتتاحثاني أكبر بنك في الصین من "CCB" تمكن بنك التعمیر :بنك الروبوتات ملاء من مدیر الفرع وحتى موظف الأمن، إذ تستقبل تلك الآلات الع بوتات بدءابالكامل عن طریق الرو خاصیة باستخداملإجابة عن كافة تساؤلات العمیل للمصرف، وتقوم با ماميفور دخولهم من الباب الأ ، والذكاء الافتراضيت، التي تتضمن الواقع ستعانة بأحدث التكنولوجیاالتعرف على الصوت، وبالإ لخدمات النقدیة وغیر النقدیة التي یتولاها المنفذ المصرفي من ا% 90ویتضمن هذا الفرع . يصطناعالا تقدیم مجموعة من یث تم تجهیز الفرع بالعدید من آلات الصرافة الآلیة الذكیة القادرة على، حالتقلیدي الذهب، وإصدار في ستثمارالاالأموال، العملات الأجنبیة، تحویل الخدمات، بما في ذلك فتح الحساب، .منتجات إدارة الثروات المالي والشمول الإلكترونیة المالیة الخدمات حول أساسیة مفاهیم الأول الفصل 25 تمكنك من سحب كینة صراف آليبتصمیم أول ما 2009سنة قامت ألمانیا :للذهب آليماكینة صراف سبائك ذهبیة، حیث تطلب الماكینة من العمیل إدخال النقود، أو البطاقة الائتمانیة، لكى یحصل على بحجم وقیمة یوازیان المبلغ الذي یتم إیداعه "Gallerie Lafayette"قطع صغیرة من الذهب تحمل شعار الاحتفاظقیراط لغایات 24یة غیر مشغولة عیار ذهبالنقود بقطع وعملات ستبدالبافي الماكینة، أو وزن وطراز الذهب الذى یرید شراءه، كما تقوم ختیارا، وتتیح الماكینة أیضا للعمیل إمكانیة والادخار على مدى ثواني 10دیث أسعار الذهب بشكل مستمر وفقا للأسعار في السوق المحلیة، كل الماكینة بتح ر سعر لمدة عشر دقائق، وبذلك یستطیع العمیل الحصول على الذهب ساعة، وتحتفظ الماكینة بآخ 24 .بالسعر الصحیح ، أكبر البنوك بالولایات المتحدة، "JP Morgan Chase"قام بنك :بطاقات ماكینات صراف آلي بدون ألف ماكینة 16یبلغ عددها حوالى بتحویل كافة ماكینات الصراف الآلي التابعة له، التي 2017 سنة للعملاء سحب المبالغ النقدیة التي تتیح ، التيالتواصل بعید المدىل دون بطاقات من خلال تقنیة العمب ریب الهاتف إلى المحافظ الرقمیة أو التطبیق الخاص بالبنك ثم تقوم بتق ستخدامبایحتاجونها من أرصدتهم قق من هویة للتح وتسحب النقود دون الحاجة إلى إدخال بطاقة أو كلمة مرور شاشة الصراف الآلي هذه التقنیة في باستخدامأیضا "Bank of America"و ،"Wells Fargo" العملاء، كما قام بنك .2018 سنةمن ماكینات الصراف الآلي لدیهم بدءا الرئیسیة ھااستخداماتالخدمات المالیة المعتمدة على التكنولوجیا ومجالات ابتكارات: 5الشكل رقم )20، صفحة Agustin ،2017(: المصدر :الالكترونیة المالیةالخدمات التقنیات المستخدمة في -3 كرش، ابو ( :یليتعتمد التكنولوجیا المالیة على مجموعة واسعة من التقنیات الرقمیة، تتمثل فیم )10ص، 2019 تسویة المدفوعات والأوراق المالیة طرق الدفع عبر الهاتف النقال، طبیقاتشاملة خدمات الت قبول الودائع والحصول على المدیونیة وجمع رأس المال الإقراض (التمویل الجماعي الجماعي، الإقراض المباشر )بدون وسیط الإئتمان الفوري وإدارة الاستثمارخدمات الأصول والتأمین المستشارون الآلیون الاجتماعيالتداول تطبیقات الدعم البیانات الضخمة بیةالحوسبة السحا الخدمات المصرفیة المفتوحة تطبیقات دفاتر الأستاذ الرقمیة الموزعة المالي والشمول الإلكترونیة المالیة الخدمات حول أساسیة مفاهیم الأول الفصل 26 "Cryptocurrency"): ة الرقمیةالعمل(العملة المشفرة ● بغرض أمني لحمایة التعاملات الافتراضیة علم التعمیة عبارة عن عملة رقمیة تستخدم فيھي الافتراضيوالتحكم بإنشاء وحدات جدیدة ولذلك یصعب تزییف تلك العملة، وتعتبر وسیط للتبادل یر المعلومات لخلق عملات رقمیة، تشف: ، من خصائصھاالعملة البدیلة فرعا منوأیضا ) الإلكتروني( .والتحقق من التبادلات المالیة في المستقبل "Bitcoin" :البتكوین ● ي أول عملة رقمیة لامركزیة، من دون وجود بنك مركزي، یمكن إرسالھا من شخص إلى أخر ھ ة یتم التحقق من حوالات الشبك ،)وسیط كالبنوك( دون الحاجة إلى طرف ثالث شبكة بتكوین عبر وین كمكافأة تكتم إنشاء البی سلسلة الكتل، یسمى دفتر حسابات موزع ویتم تسجیلھا في التشفیر خدامتسبا .بعملات ومنتجات وخدمات أخرى ستبدالھااویمكن ،التعدین سمبالعملیة تعرف "Blockchain": البلوكشین ● بإستمرار من السجلات المسماة كتلاقاعدة بیانات موزعة تمتاز بقدرتها على إدارة قائمة متزایدة هي (Blocks) ،صممت سلسلة الكتل بحیث . تحتوي كل كتلة على الطابع الزمني ورابط إلى الكتلة السابقة یمكنها المحافظة على البیانات المخزنة بها والحیلولة دون تعدیلها، فهي بمثابة سجل أرصدة لكل دما تخزن معلومة ما في سلسلة الكتلة لا یمكن لاحقا المعاملات الخاصة بالعملات الرقمیة، أي أنه عن .القیام بتعدیل هذه المعلومة "Ethereum": الإیثریوم ● سلسلة الكتل، فهي عبارة عن إبتكار مالي مستحدث هي منصة عامة مفتوحة المصدر معتمدة على كي العقود التقلیدیة في تقوم بوظیفة العقد الذكي الذي یسهل إبرام عقد على الأنترنت یحا للبلوكشین، .قة، فهو مصمم للأشخاص لبناء التطبیقات اللامركزیةالحقیقة مع توفیر عنصر الأمان والث "Reg Tech" :التكنولوجیا التنظیمیة ● Reg"التنظیمیة، غالبا ما تعتبر المعلومات لتحسین العملیات تكنولوجیا هي تقنیة جدیدة تستخدم Tech" فئة فرعیة ضمن"FinTech" ،وإعداد التقاریر التنظیمیة وتركز بشكل خاص على المراقبة ، كما تساعد مؤسسات الخدمات المالیة على الالتزام بأسس متثال وبالتالي فهي تفید صناعة التمویلوالإ .الضبط المالي، ورقمنة قواعد مكافحة غسیل الأموال "InsurTech" : تكنوتأمین ● المالي والشمول الإلكترونیة المالیة الخدمات حول أساسیة مفاهیم الأول الفصل 27 جیا المالیة، وهو عبارة عن تقنیة تكمن وراء إنشاء وتوزیع وإدارة هو صنف خاص یتفرع عن التكنولو .أعمال التأمین بإستخدام التكنولوجیا، حیث تعمل على تبسیط وتحسین كفاءة صناعة التأمین "Initial Coin Offering": عرض العملة الأولي ● یل الجماعي، ولو أن بإستعمال العملات الرقمیة، وهو عادة نوع من التمو التمویل هو نوع من في عرض العملة الأولي، یباع . عرض العملة الأولي یمكن أن یكون خاصا ولا یستهدف الإستثمار العام تكون (مقدار من العملة الرقمیة للمضاربین أو المستثمرین، مقابل عملات قانونیة أو عملات رقمیة أخرى تروج العملات المبیعة بأنها وحدات العملة ،الإثیریوم أو البتكوین: مثل) عادة أثبت وأشد إستقرارا .المستقبلیة عندما یبلغ عرض العملة الأولي هدفه وینطلق المشروع "Open Banking": العملات المصرفیة المفتوحة ● هي فكرة ناشئة في الخدمات المالیة والتكنولوجیا المالیة، تسمح بتدخل أطراف أخرى لإنشاء مادا على قواعد بیانات البنوك، وذلك باستخدام واجهات لبرمجة التطبیقات من برمجیات رقمیة مختلفة اعت .خلال رموز "Smart Contracts": العقود الذكیة ● هي عبارة عن عقود تخضع لمجموعة من القواعد والمعاییر المحددة یتم تنفیذها من خلال برمجتها ، بمعنى هي تفاهمات إلكترونیة مكتوبة أي دون تدخل طرف ثالث، المسبقة ولا تحتاج إلى أي وسیط بإستخدام رمز إلكتروني بواسطة الحاسوب، كما یمكن اعتبارها مجموعة من التعلیمات تتم برمجتها .إلكترونیا وبتقنیة متقدمة كما هو الحال في تقنیة البلوكشین "Accelerators": المسرعات ● لمدة تعتمد على الفوج، وتشمل الإرشاد تعرف أیضا بإسم مسرعات البذور، وهي برامج محددة ا ، وهي عبارة عن دلیل والمكونات التعلیمیة وتبلغ ذروتها في حدث عرض تقدیمي عام أو یوم عرض .توجیهي معتمد من قبل المؤسسات المالیة مع الشركات الناشئة في مجال التكنولوجیا المالیة لیةالتكنولوجیا المالیة والتحول الرقمي للخدمات الما-4 .لقد حولت تكنولوجیات الدفع الإلكتروني الهواتف الجوالة إلى أدوات مالیة لأكثر من بلیون شخص وتدعم التكنولوجیا الرقمیة البیانات الضخمة والذكاء الاصطناعي في تطویر العملات والأصول المشفّرة، كما استثمرت المصارف أكثر .والإقراض بین الأقران، ومنصات التمویل الجماعي، والأسواق الإلكترونیة ، بلغ الاستثمار 2018وفي عام . من تریلیون دولار في تطویر التكنولوجیات الناشئة وإدماجها واقتنائها الامم المتحدة، ( ملیار دولار، أي ثلث تمویل رأس المال الاستثماري العالمي 120في التكنولوجیا المالیة 2020(. المالي والشمول الإلكترونیة المالیة الخدمات حول أساسیة مفاهیم الأول الفصل 28 المالیة التقنیات ،Financial Stability Board 2017لي الما الاستقرار تعریف مجلس وبحسب منتجات أو عملیات أو تطبیقات أو عمل نماذج استحداث یمكنها التكنولوجیا باستخدام مالیة ابتكارات هي .المالیة الخدمات تقدیم وعلى المالیة، والمؤسسات الأسواق على ملموس أثر لها جدیدة لنموها نظرا العالمي لتقدیم الخدمات المالیة المالي المشهدییر على تغالمالیة التكنولوجیا عملت تكنولوجیا على بالأساس اعتمادها ذلك على الخدمات وساعد مقدمي مع العملاء تفاعل وطریقة السریع إلى نظیر من الإقراض العملات المشفرة، فیها بما المالیة الخدمات من كثیرة قائمة وتوجد البلوكتشین، شركات التكنولوجیا وتكتسح .الأستاذ دفتر وتقنیة الإلكترونیة، المحافظ الهاتف، عبر فوعاتالمد نظیر، مال رأس تتطلب لا أنها خاصة المالیة والمؤسسات البنوك على تهدیدا یشكل ما بسرعة السوق المالیة تطبیقات من واسعة تشكیلة تقدم المالیة التكنولوجیا أن كما .البنكي بالقطاع مقارنة ثابتة كبیرة وأصول التطرق ویمكن ذلك، مقابل رسوم أي دون الأسهم وتداول القیام بالمدفوعات تسهل التي المحمولة الأجهزة )457، ص2021جامع وعلاش، (الشرح من بشيء لها p2p نظیر إلى نظیر من الأموال تحویل خدمات المالیة التكنولوجیا شركات توفر :الأموال تحویل - رسوم بفرض تقوم والتي البنوك طریق عن كان تحویلها فإن ذلك قبل أما السوق أسعار أساس على كبیرة التمویل وكان والشركات، للأفراد ضخمة ائتمانیة بأزمة 2008 أزمة تسببت :الأسهم تمویل - .اللازم المال رأس وفر فقد الناشئة، الشركات لعدید الحل هو الجماعي خلال من والشركات للأفراد الأموال إقراض عملیة وهو :p2p نظیر إلى نظیر من الإقراض - .المقترضین مع المقرضین تطابق التي الانترنت عبر الخدمات بتعاملاتهم القیام وغیرهم البنوك مع للمتعاملین المالیة التكنولوجیا شركات توفر :المحمول مدفوعات - .المحمولة هواتفهم عبر المالیة البحث مثل خدمات تقدم والتي الأنترنت عبر التداول منصات من دالعدی وتوجد :التداول منصات - مما أقل تكون مقبولة برسوم معینة استثماریة صنادیق أو أسهم اختیار على المستثمرین ومساعدة .البنوك تفرضه التكلفة حیث من وفعالیة بسرعة الأموال بتحویل المالیة التكنولوجیا شركات تسمح :المدفوعات - .البلوكتشین تقنیة ذلك في ویساعدها لبنوكبا مقارنة على للحصول البنوك في مالیین لمستشارین بحاجة الناس كان السابق في :الشخصي التمویل - تمكن والتي السوق في المتوفرة التطبیقات من كبیر عدد الآن فهناك أما الشخصیة، المالیة المشورة .المیزانیة وضع في والمساعدة المشورة تقدیم من العالم مستوى علىالالكترونیة المالیةالخدمات انتشار -5 المالي والشمول الإلكترونیة المالیة الخدمات حول أساسیة مفاهیم الأول الفصل 29 ساعدت العالم، مستوى على المحمولة الھواتف انتشار ولاسیما الرقمیة، المالیة التكنولوجیا أن إلیھم الوصول ب یصع الذین للسكان بالنسبة ة المالي الخدمات على الحصول نطاق توسیع في العالمي للمؤشر ووفقا، ) 2018،الدولي البنك مجموعة( نخفضةم ومخاطر بتكلفة الصغیرة والشركات والصادر" Global FinTech Adoption Index 2019 " 2019 لسنة المالیة التكنولوجیا لاعتماد بعملیة الوعي لدیھم المستھلكین من % 96 فإن ،" Ernst & Young " ویونغ إرنست شركة عن على المالیة التكنولوجیا اعتماد نسبة وأن، FinTech " المالیة االتكنولوجی خدمات من الأقل على واحدة إلى، 2015 عام في %16 من الأخیرة، سنوات الخمس غضون في كبیر بشكل نمت قد العالم مستوى ، (Ernst & Young (EY ), 2019, p. 10) 2019 عام في %64 إلى، 2017 عام في 33% المستخدمین نسبة ( والمدفوعات الأموال تحویل خدمة في المالیة التكنولوجیا اعتماد نسبة أن حیث أو موال الأ تحویل اجل من المالیة التكنولوجیا خدمات من الأقل على واحدة خدمة استخدموا الذین یخص فیما أما، 2015 سنة % " 18و، 2017 سنة % 50 مقابل 2019 سنة %75 ھي )السداد % 24 مقابل % 48 نسبتھ ما 2019 سنة بلغت الفئة ھذه في ةالمالی التكنولوجیا اعتماد فنسبة التأمین اجل من المستھلكین قبل من المالیة التكنولوجیا اعتماد ونسبة، 2015 سنة %8و، 2017 سنة 2015 سنة وفي %20 نسبتھ ما 2017 في كانت بعدما 2019 سنة % 34 فھي والاستثمار الادخار والتخطیط الموازنة( المالیة الخدمات باقي على المالیة وجیاالتكنول اعتماد نسب وعن ،%17 نسبتھ ما )168، ص2021ون، بن عیشوبة وآخر.( ذلك یوضح الموالي فالشكل )والإقراض المالي بحسب نوع الخدمة ) Fintech(مقارنة وترتیب لنسب اعتماد التكنولوجیا المالیة :6الشكل رقم 2019- 2015فترة المالیة لل (Ernst & Young (EY), 2020)المصدر المالي والشمول الإلكترونیة المالیة الخدمات حول أساسیة مفاهیم الأول الفصل 32 الشمول المالي مفاهیم أساسیة حول: المبحث الثاني ساعد التطور الكبیر لوسائل الاتصال الإلكترونیة الحدیثة في إطار الثورة الصناعیة الرابعة مثل ة والحوسبة والسحابیة على تمكین المؤسسات المالیة من توسیع الذكاء الاصطناعي والبیانات الضخم نطاق الوصول بخدماتها المالیة إلى الفئات غیر المشمولة مالیا سواء من الأفراد أو المؤسسات متناهیة الصغر والصغیرة والمتوسطة، وهو ما ساعد على خفض تكلفة تقدیم الخدمات المالیة وتحسین مستویات .أصبح یعرف بالشمول المالي الرقمي كفاءتها وهذا ما ماهیة الشمول المالي: المطلب الأول نشأة وتطور الشمول المالي .1 لیشون دراسة في 1993 العام في مرة لأول المالي )الإقصاء عكس( الشمول مصطلح ظهر وصول على البنوك أحد فرع إغلاق أثر فیها تناول إنجلترا، شرق جنوب في المالیة الخدمات عن وثرفت .المصرفیة للخدمات فعلیا المنطقة سكان تواجهها التي بالصعوبات المتعلقة الدراسات من العدید ظهرت الماضي القرن تسعینیات وخلال 1999العام وفي ،المصرفیة وغیر المصرفیة المالیة الخدمات إلى الوصول في المجتمع فئات بعض الخدمات إلى الأفراد وصول محددات لوصف أوسع مرة بشكل لأول المالي الشمول مصطلح إستخدم استخدام وراء السعي عن الاختیاري التخلي بین التفریق ضرورة إلى هنا الإشارة وتجدر ،المتوفرة المالیة الوصول عدم وبین عقائدیة، أو ثقافیة لأسباب أو لها، الحاجة انعدام بسبب المالیة والخدمات المنتجات .امتلاكها على القدرة عدم بسبب أو توفرها عدم بسبب استخدامها وعدم إلیها من قصري بشكل إقصائهم جرى من استهداف في المالي بالشمول اهتمام المعنیین وینحصر إقصاء اختاروا بمن یهتم ولا الإقصاء، وعوامل أسباب على بالتغلب الكفیلة السبل وایجاد المالي الشمول .مالیةال والخدمات المنتجات استخدام عن أنفسهم ذلك وتمثل، 2008 عام العالمیة المالیة الأزمة أعقاب في المالي بالشمول الدولي الاهتمام وازداد وتسهیل تعزیز إلى تهدف سیاسات تنفیذ خلال من المالي الشمول بتحقیق المختلفة الحكومات زامبالت بالإضافة ذلك .الصحیح شكلبال استخدامها من وتمكینهم المالیة الخدمات إلى المجتمع فئات كافة وصول .منخفضة بتكلفة ومبتكرة متنوعة خدمات توفیر على المالیة الخدمات مزودي حث إلى الاقتصادیة التنمیة أجندة في الرئیسیة المحاور كأحد المالي الشمول هدف العشرین مجموعة وتبنت ركیزة إلیها المجتمع فئات عجمی وصول وتسهیل المالیة الخدمات تعمیم الدولي البنك واعتبر والمالیة المالي والشمول الإلكترونیة المالیة الخدمات حول أساسیة مفاهیم الأول الفصل 33 )15، ص2016عبداالله، (.المشترك الرخاء وتعزیز المدقع الفقر محاربة أجل من أساسیة تعریفات الشمول المالي .2 یستخدم مصطلح الإدراج أو الشمول المالي وهو عكس الحرمان المالي لتعریف مدى قدرة السكان شیر الحرمان أو الإقصاء المالي إلى العملیة التي بموجبه على الوصول والتمتع بالخدمات المالیة، فبینما ی یواجه الأفراد المجتمع المصاعب والعوائق فیما یتعلق بالوصول إلى مصادر منتجات والخدمات مالیة الأساسیة والتمكن من استخدامها بصورة تلاءم احتیاجاتهم، وعلیه فقد ظهرت العدید من التعاریف والشبكة الدولیة للتثقیف المالي ) OECD(الأنسب هو ما جاءت به منظمة للشمول المالي والتعریف )INFE (العملیة التي یتم من خلالها تعزیز الوصول إلى مجموعة :" والمنبثقة عنها الشمول المالي بأنه واسعة من الخدمات والمنتجات المالیة الرسمیة والخاضعة للرقابة بالوقت والسعر المعقولین وبالشكل ي، وتوسیع نطاق استخدام هذه الخدمات والمنتجات من قبل شرائح المجتمع المختلفة وذلك من خلال الكاف تطبیق مناهج مبتكرة والتي تضم التوعیة والتثقیف وذلك بهدف تعزیز الرفاه المالي والاندماج الاقتصادي .والاجتماعي .ویوجد عدة تعاریف نذكر منه الحالــة التــي یكــون فیهــا جمیــع الأفـــراد " : فــي واشــنطن علـــى أنــه) C.F.I(مركــز الشــمول المــاليیعرفــه -أ قــادرین علــى الوصــول إلــى مجموعــة كاملــة مــن الخــدمات المالیــة ذات جــودة و بأســعار مناســبة و بأســلوب ).2018سعدان ومحاجبیة، ."(مریح، یحفظ كرامة العملاء ، التابعــة لهــا (AFI)المــالي و مؤسســة التحــالف الــدولي للشــمول (G20)مجموعــة العشــرین وتعرفــه -ب ــــ"بأنــــه ـــة فئــــات المجتمــــع و بمــــا یشــــمل الفئ ــدمات اتتعزیــــز وصــــول و اســــتخدام كافـ المهمشــــة والفقیــــرة للخــ .( والمنتجـات المالیــة التــي تتناســب مـع احتیاجــاتهم بحیــث تقــدم لهــم بشـكل عــادل وشــفاف و بتكــالیف معقولــة )2019العمراوي، احـة و اسـتخدام كافـة الخـدمات المالیـة لمختلـف فئـات المجتمـع بمؤسسـاته إت" : بأنـهبنك الجزائر یعرفه -ج ــوات الرســــمیة، بمــــا فــــي ذلــــك الحســــابات وأفــــراده، وبــــالأخص تلــــك المهمشــــة منهــــا، و ذلــــك مــــن خــــلال القنــ المصرفیة و الادخار، وخـدمات الـدفع و التحویـل، وخـدمات التـأمین، و خـدمات التمویـل و الائتمـان وابتكـار أكثـر ملائمـة و بأسـعار منافسـة و عادلـة، بالإضـافة إلـى العمـل علـى حمایـة حقـوق مسـتهلكي خدمات مالیة الخــدمات المالیــة، و تشــجیع تلــك الفئــات علــى إدارة أمــوالهم و مــدخراتهم بشــكل ســلیم لتفــادي لجــوء الــبعض .إلى القنوات و الوسائل غیر الرسمیة، التي لا تخضع القنوات للخدمات المالیة و المصرفیة (Brochure sur l’inclusion financière, 2017) یعني الشمول المالي أن الأفراد والشركات لدیهم إمكانیة الوصول إلى :مجموعة البنك الدولي المعاملات والمدفوعات والمدخرات -منتجات وخدمات مالیة مفیدة وبأسعار میسورة تلبي احتیاجاتهم .هم بطریقة تتسم بالمسؤولیة والاستدامةویتم تقدیمها ل - والائتمان والتأمین المالي والشمول الإلكترونیة المالیة الخدمات حول أساسیة مفاهیم الأول الفصل 34 المعاملات هو الخطوة الأولى للشمول المالي بشكل أن تكون قادرا على الوصول إلى حساب البنك الدولي، ( .أوسع لأن حساب المعاملات یسمح للناس بادخار المال، وإرسال المدفوعات واستلامها 2017( الـدول مـن دولـة كل على یتعین أنه الدولي التحالف یرى اليالم الشمول أجل من :الدولي التحالف تعریف دولـة لكـل جهـة مـن لأنـه وذلـك المـالي للشـمول بهـا خـاص تعریـف وضـع علـى العمل الحلف في الأعضاء التعریـف صـیاغة إلـى الوصـول فـإن أخـرى جهـة ومـن بهـا تتفـرد التـي والاجتماعیـة الاقتصـادیة خصائصـها إلـى دولـة 15 توصـلت حیـث المـالي، للشـمول الوطنیـة الاسـتراتیجیة لصـیاغة الأولـى اللبنـة وضـع یعنـي :التعریفات هذه بین ومن المالي للشمول تعریف وضع فـي المالیة الخدمات من مجموعة استعمال شخص كل حق هو المالي الشمول :مالیزیا دولة في التعریف لكـل شـرائح مـوفرة المالیـة الخـدمات لكرامتـه، بـاحترام كامـل مناسـب وبسـعر معروفـة وبطریقة مناسب توقیت النائیة المناطق وسكان العاملون والمغتربون المنخفض، الدخل بالفقراء وذوي خاص اهتمام مع المجتمع شـرائح كـل طـرف مـن المالیـة للخـدمات والاسـتعمال الـدخول هـو المـالي الشـمول :البیـرو فـي التعریـف المجتمع والحمایـة المـالي التعلـیم المـالي الـدخول قابلیـة یشـمل واسـع فهـومم هـو المـالي الشـمول :تركیـا فـي التعریـف )474، ص2020ضیف، .( للمستهلك المالیة :أهداف الشمول المالي .3 : تكمن أهمیته في عدة جوانب نذكر منها : تعزیز استقرار النظام المالي -أ تقرار النظام المالي، إن زیادة استخدام السكان للخدمات المالیة سیساهم بالتأكید في تعزیز اس وللتوضیح فإن مزیدا من الاستخدام للنظام المالي الرسمي سینوع من محفظة الودائع لدى البنوك والمؤسسات المالیة مع تحقیق مستویات التركیز فیها و مما یقلل من مخاطر هذه المؤسسات كما یعزز راسة البنك الدولي أن الدول ذات هذا التنویع من استقرار النظام الاقتصادي للدول، حیث أظهرت د . مستویات الشمول المالي الأكبر أقل عرضة لحدوث التقلبات السیاسیة : تعزیز جهود التنمیة الاقتصادیة -ب توجد علاقة طردیة بین مستویات الشمول المالي ومستویات النمو الاقتصادي، كما یرتبط عمق لعدالة الاجتماعیة في المجتمعات بالإضافة للأثر الإیجابي انتشار واستخدام الخدمات المالیة لمستویات ا على سوق العمل كما یساهم توسیع انتشار استخدام الخدمات المالیة والوصول إلیها في انتقال المزید من .المنشآت الصغیرة من القطاع غیر الرسمي إلى القطاع الرسمي المالي والشمول الإلكترونیة المالیة الخدمات حول أساسیة مفاهیم الأول الفصل 35 : بناء مجتمعاتهمتعزیز قدرة الأفراد في الاندماج و المساهمة في -ج أظهرت الدراسات أن تحسین قدرة الأفراد على استخدام النظام المالي ستعزز قدرتهم على بدء أعمالهم الخاصة، والاستثمار في التعلیم بالإضافة إلى تحسین قدرتهم على إدارة مخاطرهم المالیة ) 2018نعمة وحسن،(. وامتصاص الصدمات المرتبطة بالتغیرات المالیة ھناك جملة من الأھداف التي یسعى صانعوا السیاسات لتحقیقھا من خلال تعزیز الشمول ا أن كم :المالي  تحقیــق حالــة مــن الارتبــاط بــین الأهــداف وفــق نظریــة (I-SIP) )شــمول المــالي والاســتقرار المــالي ال لـك الأهـداف بمـا یضـمن التحقیـق الأفضـل لكـل هـدف مـن ت) الحمایة المالیة للمسـتهلكوالنزاهة المالیة و .للوصول إلى ما هو أفضل للجمیع و كذلك الارتباط الأمثل بین الاهداف  وذلـــك الارتبــاطمــن المــرجح أن ینــتج التوافـــق بــین الأهــداف عنـــدما یــتم التركیــز علــى إمكانیـــة تحســین الاقتصـــادیةفضـــلا عـــن أهـــداف السیاســـة القومیـــة الأوســـع كالتنمیـــة (I-SIP)لتحقیـــق جمیـــع أهـــداف . لرفاهیة وزیادة الكفاءة وزیادة ا  ـــي ــ ــب الكل ـــدمات المالیـــــة یعـــــزز الطلـــ ـــى الخــ ــــوذ إلــ ــث أن النفـ ــــة السیاســـــة النقدیـــــة، حیـــ ــــن فعالیـ ـــع مـ الرفــ ویصبح إجمالي الطلب والاسـتثمار أكثـر حساسـیة للسیاسـة النقدیـة مـن خـلال زیـادة مرونـة . والاستثمار )122، ص2019طرشي وآخرون، (.معدل الإقراض :ليأهمیة الشمول الما .4 : تكمن أھمیتھ في عدة جوانب نذكر منھا : تعزیز استقرار النظام المالي -أ إن زیادة استخدام السكان للخدمات المالیة سیساهم بالتأكید في تعزیز استقرار النظام المالي، وللتوضیح فإن مزیدا من الاستخدام للنظام المالي الرسمي سینوع من محفظة الودائع لدى البنوك سسات المالیة مع تحقیق مستویات التركیز فیها و مما یقلل من مخاطر هذه المؤسسات كما یعزز والمؤ هذا التنویع من استقرار النظام الاقتصادي للدول، حیث أظهرت دراسة البنك الدولي أن الدول ذات .مستویات الشمول المالي الأكبر أقل عرضة لحدوث التقلبات السیاسیة : یة الاقتصادیةتعزیز جهود التنم -ب توجد علاقة طردیة بین مستویات الشمول المالي ومستویات النمو الاقتصادي، كما یرتبط عمق انتشار واستخدام الخدمات المالیة لمستویات العدالة الاجتماعیة في المجتمعات بالإضافة للأثر الإیجابي ة و الوصول إلیها في انتقال المزید على سوق العمل كما یساهم توسیع انتشار استخدام الخدمات المالی .من المنشآت الصغیرة من القطاع غیر الرسمي إلى القطاع الرسمي المالي والشمول الإلكترونیة المالیة الخدمات حول أساسیة مفاهیم الأول الفصل 36 : تعزیز قدرة الأفراد في الاندماج و المساهمة في بناء مجتمعاتهم -ج أظهرت الدراسات أن تحسین قدرة الأفراد على استخدام النظام المالي ستعزز قدرتهم على بدء اصة، والاستثمار في التعلیم بالإضافة إلى تحسین قدرتهم على إدارة مخاطرهم المالیة أعمالهم الخ )2018نعمة وحسن،( . وامتصاص الصدمات المرتبطة بالتغیرات المالیة ـــو الاقتصـــــادي كمـــــا ـــع مســـــتوى المعیشـــــة وتحقیـــــق النمــ ــدول والحكومـــــات لرفــ ـــالي أداة الـــ ــمول المــ یعتبـــــر الشـــ :من خلال والاستقرار المالي  هنــاك علاقــة وثیقــة بــین الشــمول المــالي والاســتقرار المــالي والنمــو الاقتصــادي، فمــن الصــعب تصــور اســتمرار الاســتقرار المــالي بینمــا لا تــزال هنــاك نســبة كبیــرة مــن المؤسســات مســتبعدة مالیــا مــن النظــام خــلال الاقتصــادي، عــلاوة علــى ذلــك فــإن الشــمول المــالي یعــزز التنــافس بــین المؤسســات المالیــة مــن العمــل علــى تنویــع منتجاتهــا والاهتمــام بجودتهــا لاجتــذاب أكبــر عــدد مــن العمــلاء والمعــاملات وتقنــین . بعض القنوات غیر الرسمیة  مــن ناحیــة أخــرى یـــؤثر الشــمول المــالي علـــى الجانــب الاجتمــاعي مــن حیـــث الاهتمــام الأكبــر بـــالفقراء غیرة والمتوســطة ودمجهــم بالقطــاع المــالي ومحــدودي الــدخل، والوصــول إلــى الأفــراد والمشــروعات الصــ الرســمي عــن طریــق إتاحــة الخــدمات المالیــة وجعلهــا فــي متنــاول الشــرائح الفقیــرة والمهمشــة، ذلــك إلــى جانــب الاهتمــام بتحقیــق المصــلحة العامــة التــي تتعلــق بخلــق فــرص عمــل ممــا یســاهم فــي تحقیــق النمــو ـــین تو ـــــر، وتحســـ ـــــض معــــــدلات الفقـ ـــالي خفـ ـــ ــــادي وبالت ــتوى الاقتصــ ـــع مســــ ـــالي رفـــ ـــ ـــدخل، و بالت زیــــــع الـــ )364، ص2019كركار، .(المعیشة مؤشرات الشمول المالي: المطلب الثاني :مؤشرات الشمول المالي -1 حیة العالمیة التي تهدف للحصول على مستقوم مجموعة البنك الدولي بإجراء العدید من الدراسات ال دمات المالیة وتعد قاعدة بیانات الشمول المالي بیانات شاملة ونظرة مستقبلیة تساعد في تعمیم الخ هي المصدر الأكثر GlobalFindex الصادرة عن مجموعة البنك الدولي والمسماة قاعدة بیانات موضوعیة، مع توفیر قابلیة المقارنة الجغرافیة والزمنیة لجهود الدول في تحسین مستویات الشمول المالي لتشمل 2015وتم إصدار النسخة الثانیة منها في أفریل 2011والتي صدرت في نسختها الأولى عام تقدم هذه القاعدة مجموعة من المؤشرات التي تدرس سلوك الأفراد حول العالم ، 2014بیانات عام .والمرتبط بأهم الأنشطة المالیة كالاقتراض والادخار لكویت وتغطيبلد منها ا 143ألف شخص في 150ح یغطي سحیث تم جمع بیانات من خلال م من سكان العالم، تم اختیار العینة في كل بلد من السكان المدنیین وبشكل 972عینة المسح % 80قل تغطیة الهواتف فیها عن تعشوائي، كما تم إجراء المقابلات بشكل شخصي في البلدان التلي المالي والشمول الإلكترونیة المالیة الخدمات حول أساسیة مفاهیم الأول الفصل 37 ل من الدنمارك وفلندا ووثقا لنتائج المؤشر، تصدرت ك 2014من السكان، وتم تجمیع البیانات خلال سنة %. 100والسوید والترویج ونیوزلندا الترتیب العام للمؤشر بتحقیقها نسبة رئیسیا، متغیرا 96سـح ممن ال 2014ویلیة عام جقد بلغ عدد المؤشرات الرئیسیة الإجمالي في والحالة كل من هذه المؤشرات، كحساب المؤشر وفقا للجنس والعمر بترتبط فرعیةبالإضافة لمؤشرات ة الأخرى، لیقارب عدد المتغیرات یرافغمیالاجتماعیة ومكان السكن وغیرها من المتغیرات الاجتماعیة والد :، والتي استعرضت الجوانب التالیة432مالي جالا  المؤشرات الخاصة بامتلاك حساب في مؤسسة مالیة رسمیة.  لمصرفيالمؤشرات المرتبطة بكیفة وشافة والعرض من استخدام الحساب ا.  مؤشرات استخدام الحساب للقیام بعملیات دفع الدوائر بمختلف أنواعها. .المؤشرات المرسیطة بسلولد الأفراد عند الادخار والانسان المؤشرات المرونة المالیة التي تخص قدرة الأفراد على الحصول على أموال في الحالات الطارثة .لهواتفالمؤشرات المرتبطة باستخدام الانترنت وا : عناصر الشمول المالي-2 عناصر الشمول المالي: 7الشكل رقم )121ص ،2019 طرشي وآخرون،( :المصدر المالي والشمول الإلكترونیة المالیة الخدمات حول أساسیة مفاهیم الأول الفصل 38 الشمول المالي الرقمي -3 یشیر مصطلح الشمول المالي الرقمي إلى القدرة على الوصول الرقمي للخدمات المالیة الرسمیة قبل السكان غیر المشمولین مالیا، بحیث تكون هذه الخدمات مناسبة لاحتیاجات العملاء واستخدامها من وتقدم بطریقة مسئولة ومستدامة وبكلفة مقبولة ضمن إطار تشریعي وقانوني ملائم، كما یجب أن تمثل ال، الأمن تلك الخدمات المالیة الرقمیة للمتطلبات التنظیمیة المعمول بها بما یشمل مكافحة غسیل الأمو .السیبراني وحمایة الخصوصیة ویمكن الشمول المالي الرقمي من تقلیل الاعتماد على طرق التمویل والخدمات المالیة التقلیدیة، كما أنه یغطي نطاقا جغرافیا أوسع بما یساعد على تقدیم الخدمات المالیة بصورة أسرع وأكثر كفاءة وبتكالیف النفاذ إلى التمویل من خلال تغطیة الخدمات والمنتجات المالیة منخفضة، وبالتالي یزید من فرص .لاحتیاجات الفئات غیر المشمولة مالیا من جانب أخر یساعد الشمول المالي الرقمي الحكومات على ضمان وصول مدفوعات الضمان هدها الاجتماعي للمستفیدین وهو ما تظهر أهمیته بشكل خاص في الظروف الاستثنائیة كتلك التي ش ).19-كوفید(العالم بسبب جائحة كورونا استخدام الخدمات المالیة الرقمیة وترویجها من أجل تعزیز :" یعرف الشمول المالي الرقمي بأنه الشمول المالي، ومن المكونات الأساسیة للشمول المالي الرقمي منصات المعاملات الرقمیة والأجهزة التي یا بهذه المنصات من أجل إنجاز معاملاته المالیة بالإضافة إلى وكلاء یستخدمها العمیل للاتصال إلكترون .التجزئة الذین یوفرون مجموعة واسعة من المنتجات والخدمات المالیة مجموعة واسعة من الخدمات المالیة كالمدفوعات :" كما یجب تعریف الخدمات المالیة الرقمیة بأنها ن التي یتم إجرائها من خلال القنوات الرقمیة في مقدمتها والائتمان والمدخرات والتحویلات والتأمی الإنترنت والهواتف الذكیة وأجهزة الصراف الآلي ومحطات نقاط البیع والرقائق والبطاقة الممكنة طرف (إلخ، وعادة ما تستخدم نماذج الخدمات المالیة الرقمیة وكلاء آخرین وشبكات وسطاء ... إلكترونیا .یة الوصول وخفض التكلفة الإجمالیة للخدماتلتحسین إمكان) ثالث ومن بین الفرص التي توفرها الخدمات المالیة الرقمیة لتحقیق أهداف التنمیة المستدامة نلخصها في .الجدول الموالي المالي والشمول الإلكترونیة المالیة الخدمات حول أساسیة مفاهیم الأول الفصل 39 فرص الخدمات المالیة الرقمیة: 1 الجدول رقم ا الخدمات المالیة الرقمیةالفرص التي توفره الهدف التنموي القضاء على الفقر یتحقق ذلك من خلال توفیر الخدمات المالیة الرقمیة للأسر ذات الدخل المنخفض، إمكانیة الوصول إلى الأدوات والخدمات المیسورة التكلفة والتي یمكن أن تساعد في زیادة فرصها .الاقتصادیة القضاء على الجوع الرقمیة المزارعین والفلاحین إلى حد كبیر خاصة في ما تعلق تساعد الخدمات المالیة بتسهیل الوصول إلى الأموال اللازمة لزیادة الإنتاج والمحاصیل وذلك بتكلفة أقل مما یساهم .بشكل مباشر في زیادة إجمالي الإنتاجیة الزراعیة الصحة الجیدة یة الصحیة في المناطق الریفیة تساعد المدفوعات الرقمیة والتمویل في توسیع خدمات الرعا .وتسمح المدخرات الرقمیة والتأمین مثلا للأمر بمواجهة نفقات الرعایة الصحیة غیر المتوقعة التعلیم الجید یساعد التمویل الرقمي الأسر ذات الدخل المنخفض في التحكم بشكل أفضل بنفقات التعلیم ها المالیة، مما یسمح بتوفیر الموارد لدعم والمدارس وأنظمة التعلیم الوطنیة في تحسین إدارت .المعلمین وتوفیر المواد التعلیمیة والتقنیات التي تؤدي إلى تحسین نتائج التعلیم المساواة بین الجنسین تمكن الخدمات المالیة الرقمیة النساء من كسب المزید وبناء الموارد والأصول، ویشكل اسیا في تحقیق المساواة بین الجنسین ودفع النمو تعزیز القدرة المالیة للنساء عاملا أس الاقتصادي، كما تتیح الخدمات المالیة الرقمیة للمرأة فرصة التحكم بمواردها المالیة بما في ذلك الوصول الأمن إلى حسباتها المصرفیة )48، ص2019الاسكوا، ( :المصدر مبادئ الشمول المالي الرقمي -3-1 للشمول المالي الرقمي على أربع مجموعات رئیسیة نذكرها في النقاط تتوزع المبادئ الثمانیة :)6(التالیة  ضمان بنیة تحتیة مالیة رقمیة مرنة ومسئولة دعم تطویر بنیة تحتیة رقمیة أمنة ومسئولة یسهل الوصول إلیها على نطاق واسع، وضمان : المبدأ الأول .تنافسیة المؤسسات المالیة وفیر المنتجات المالیة الرقمیة الملائمة للاحتیاجات وذات الكلفة المقبولة مع ضمان تشجیع ت: المبدأ الثاني تقدیم هذه الخدمات بما یتماشى مع المتطلبات الدولیة لمكافحة ظاهرة غسیل الأموال وإجراءات العنایة .الواجبة للعملاء ونظام الهویة الرقمیة المالي والشمول الإلكترونیة المالیة الخدمات حول أساسیة مفاهیم الأول الفصل 40 تعزیز صنع السیاسات المسئولة والشاملة تحسین توافر ودقة البیانات فیما یتعلق بالنفاذ إلى المنتجات والخدمات المالیة الرقمیة : الثالثالمبدأ .واستخداماتها دعم تبني السیاسات والمبادرات التي تستهدف زیادة مستویات الشمول المالي الرقمي في : المبدأ الرابع .الوطنیة الاستراتیجیاتتعزیز طار تنظیمي ممكن للخدمات المالیة الرقمیةتعزیز النمو الشامل من خلال إ دعم الإصلاحات التنظیمیة والقانونیة التي تحد من عدم المساواة في الوصول إلى : المبدأ الخامس .الخدمات المالیة الرقمیة، التي ینتج عنها عدم المساواة الاجتماعیة والاقتصادیة .بتكار الرقمي في القطاعین العام والخاصالنظر في تطویر إطار تنظیمي یدعم الا: المبدأ السادس تعزیز المعرفة الرقمیة والمالیة وبناء القدرات ودعم المتعاملین وحمایة البیانات ضد المخاطر المحتملة تعزیز الثقافة المالیة والتجاریة الرقمیة وبناء القدرات من خلال التدخلات التي تستهدف : المبدأ السابع .مي بالاستفادة من انتشار التقنیاتدعم الشمول المالي الرق دعم إجراءات حمایة العملاء المالیة بما في ذلك حمایة البیانات، بما یلبي احتیاجات : المبدأ الثامن .الشباب والنساء والشركات الصغیرة والمتوسطة ركائز الشمول المالي الرقمي -2- 3 المالي الرقمي أهمیة إتباع مجموعة من یؤكد إطار العمل لتحقیق الشمول المالي الرقمي والتحول الركائز، تقضي بدعم البنیة التحتیة وتوفیر البیئة التنظیمیة والسیاسیة من أجل تطویر نظام مالي رقمي متطور یساعد الاقتصادیات على تعظیم فوائد التكنولوجیا المالیة في الشمول المالي وتتمثل هذه الركائز :يف إلكترونیا وتسهیل " أعرف عمیلك" ي بناء نظام تحید الهویة الرقمیة ونظام تتمثل الركیزة الأولى ف عملیات فتح الحسابات المالیة لجمیع المؤسسات والشركات والشركاء والعملاء والأفراد مما یوفر أساسا متینا لیس فقط للشمول المالي ولكن أیضا لتعزیز الاقتصاد الرقمي على نطاق أوسع، فالتجارب تبین أن الهویة الرقمیة تعد أمر أساسي في الشمول المالي الرقمي، ویعد هذا الموضوع تحدیا خاصة في البلدان ، إن السبب 2017النامیة، وتلاحظ أرقام قاعدة بیانات المؤشر العالمي للشمول المالي الرقمي لعام توفر الوثائق اللازمة عدد كبیر من البالغین حسابات مالیة یعود أساسا إلى عدم امتلاكالرئیسي لعدم وهذا ما یشیر إلى أهمیة تحدید الهویة الرقمیة لمالها من تأثیر كبیر وتحولي لدرجة أنها أصبحت أساسا الشمول المالي الرقمي؛ استراتیجیاتفي جمیع فع تتمثل الركیزة الثانیة في توفر البنیة التحتیة اللازمة والضروریة للدفع الإلكتروني وتطویر أنظمة الد الإلكترونیة المفتوحة، وتطویر البیئة التنظیمیة والسیاسیة التي تسیر التدفق الرقمي للأموال في الاقتصاد المحلي بین جمیع الوسطاء في القطاع المالي التقلیدي وتفتح مداخیل نحو أسواق جدیدة، وتشكل الأنظمة المالي والشمول الإلكترونیة المالیة الخدمات حول أساسیة مفاهیم الأول الفصل 41 هذه الأنظمة عوائق أساسیة ىلوصول إلغیر الفعالة لنقل الأموال وتسدید المدفوعات وعدم القدرة إلى ا أمام الشمول المالي والنمو الاقتصادي، وفي العدید من البلدان النامیة تشكل أنظمة الدفع التقلیدیة غیر الفعالة حاجزا رئیسیا للنشاط الاقتصادي، ولذا تعد أنظمة الدفع البنیة الأساسیة لتدفق الأموال عبر أیة ي ذلك وأوضحت خدمات التمویل المقدمة عبر الهواتف النقالة بما في ذلك اقتصاد وقد أثمرت الجهود ف تلك التي تقدمها شركات الاتصالات جزءا رئیسیا من الحل في سبیل بلوغ الشمول المالي الرقمي؛ تعتمد هذه الركیزة على تعزیز مبادرات فتح الحسابات والوصول إلیها بالإضافة إلى تطویر وتوفیر میة إلكترونیا، وخاصة كل ما یتعلق بالتحویلات والمدفوعات العامة، من أجل زیادة الخدمات الحكو استخدام التمویل الرقمي والخدمات ذات الصلة فلا شك ان الركیزتین الأولى والثانیة هما الأساس وتسهیل للوصول إلى الخدمات المالیة والأنظمة المالیة والرقمیة خاصة وأن عملیات تحدید الهویة الرقمیة فتح الحسابات تشكل الأساس في الشمول المالي؛ توسیع نوعیة الخدمات ونطاقها من خلال تصمیم البنیة التحتیة للسوق المالیة وأنظمتها وتعتمد هذه الركیزة على الركائز الثلاث السابقة لتحقیق الوصول الأسرع إلى التمویل والاستثمار ودعم حالات ول الأوراق المالیة والمقاصة والتسویة والوظائف المالیة الأخرى الأكثر تطورا، الاستخدام بما في ذلك تدا تتمثل هذه الركیزة في تصمیم الهیاكل الأساسیة المناسبة للسوق المالیة الرقمیة والأطر السیاسیة والتنظیمیة عم الوصول التي تدعم مجموعة واسعة من الخدمات والمنتجات المالیة ذات القیمة المضافة، مما ید .)56، ص2019، اللجنة الاقتصادیة الاجتماعیة(.المالي والاستخدام والاستقرار واقع الشمول المالي الرقمي: المطلب الثالث واقع الشمول المالي الرقمي في العالم -1 ملیار 1.1ملیار شخص بالغ حول العالم لا یملكون حسابات مصرفیة من بینهم 1.7هناك حوالي تف محمولة، وهو ما یمثل فرصة خاصة بالنسبة للبلدان النامیة للاستفادة من التوسع في لدیهم هوا استخدام الهاتف المحمول في النفاذ إلى الخدمات المالیة بما یمكن الأشخاص غیر المشمولین مالیا في ظمة وهو ما السابق من الادخار وإجراء المعاملات المصرفیة ومن ثم إدارة تدفقاتهم النقدیة غیر المن یشكل حاجز لهم من الصدمات الاقتصادیة ویساعدهم على التخطیط المستقبلي، وتشیر العدید من الدراسات إلى العلاقة الموجبة بین الشمول المالي الرقمي والأداء الاقتصادي على سبیل المثال یمكن أن وتحقیق مكاسب یبلغ %6مي بنسبةیساعد الشمول المالي الرقمي على تعزیز الناتج المحلي الإجمالي العال ملیار على مستوى العالم، 1.7، وتوفیر الخدمات المالیة لحوالي 2025تریلیون بحلول 3.7مجموعها كما تشیر دراسات أخرى إلى وجود علاقة قویة بین عدد من مستخدمي الهاتف المحمول وبین تحسین في عدد السكان الذین یستخدمون الهاتف % 1مستوى الدخل الفردي حیث تؤدي كل زیادة بنسبة ، والشكل الموالي یوضح تطور نسبة %0.3المحمول في معاملاتهم إلى تحسین الدخل الفردي بحوال :نمن إجمالي الأفراد البالغی الأشخاص البالغین المشمولین مالیا حول العالم المالي والشمول الإلكترونیة المالیة الخدمات حول أساسیة مفاهیم الأول الفصل 42 بالغین المشمولین مالیا حول العالم من إجمالي الأفراد البالغین تطور نسبة الأشخاص ال: 8الشكل رقم )2017-2014- 2011(خلال )2017البنك الدولي، (المصدر أما على مستوى المناطق الجغرافیة تتمیز كل من قارتي أفریقیا وأسیا بلعب دور ریادي في مجال تصادیة والدیمغرافیة والجغرافیة، في أفریقیا مثلا الشمول المالي الرقمي مع الأخذ في الاعتبار التغیرات الاق تتصدر كل من غانا وكینیا وأوغندا السعي لتحقیق الشمول المالي الرقمي في القارة، فیما لا یزال استخدام الشمول المالي الرقمي في منطقتي الشرق الأوسط وشمال أفریقیا وأمریكا اللاتینیة محدودا مقارنة بالقارات هو الحال في شیلي التي تقدم الخدمات المالیة التقلیدیة من خلال البنوك التجاریة فقط، الأخرى كما :والشكل الموالي یوضح مقارنة إقلیمیة لنسب مالكي حسابات مالیة من البالغین مقارنة إقلیمیة لنسب مالكي حسابات مالیة من البالغین: 9الشكل رقم .)2020 طلحة والفران،: (المصدر المالي والشمول الإلكترونیة المالیة الخدمات حول أساسیة مفاهیم الأول الفصل 43 أبرز التجارب الدولیة الناجحة في تطبیق الشمول المالي الرقمي هناك أمثلة كبیرة لتجارب ناجحة لعدد من الدول النامیة التي استطاعت مؤخرا تحقیق زیادة كبیرة التنمیة في مستویات الشمول الرقمي لاسیما في إدراك عدد منها لأهمیة الشمول المالي في دعم النمو :المستدامة، وفي ما یلي عرض لأهم التجارب الدولیة الناجحة في تطبیق الشمول المالي الرقمي  وفقا للعدید من المؤسسات الدولیة من بین أنجح التجارب الناجحة على صعید زیادة : التجربة الهندیة تقدما باتجاه ) 2018- 2011(مستویات الشمول المالي الرقمي، حیث أحرزت الحكومة الهندیة خلال الفترة تعزیز فرص نفاذ غالبیة المواطنین إلى الخدمات المصرفیة والمالیة بالاعتماد على تكالیف الجهود بین الحكومة والمستثمرین ومقدمي الخدمات المالیة، في هذا الإطار تمكنت الهند بناءا على الانتشار الكبیر یات المالیة وأنظمة الدفع الإلكتروني الاقتراب من تحقیق لاستخدام أجهزة الهاتف المحمول وتطویر التقن فقط من البالغین في %35الشمول المالي الكامل في المستقبل في ظل إرتفاع نسبة الشمول المالي من .2019في عام %80إلى ما یفوق 2018عام 2009مة في عام وتجدر الإشارة إلى أن نجاح التجربة الهندیة یعزى بشكل كبیر إلى إتجاه الحكو وهو أكبر مشروع للهویة الوطنیة ) AADHAAR(إلى تبني الهویة البیومتریة الوطني المعروف بإسم على مستوى العالم من خلال البصمة البیومتریة التي توفر إثباتا أمنا وفریدا للهویة، بإجمالي عدد من سكان %15شكلون حوالي ی) من سكان الهند %99(ملیار مواطن 1.2المسجلین في النظام یبلغ العالم، تم تبني هذا النظام بشكل أساسي بهدف دعم مستویات الشمول المالي، وزیادة عدد الحسابات .ملیون حسابا مصرفیا في أشهر قلیلة من تدشین النظام 240المصرفیة التي ارتفعت بنحو تویات الشمول المالي بالإضافة إلى ما سبق نجحت العدید من الدول الأفریقیة في زیادة مس بالاستفادة من انتشار استخدام الهاتف النقال والتقنیات المالیة الحدیثة وخاصة فیما یتعلق بأنظمة المدفوعات والتحویلات المالیة عبر الحدود، وتعد تجربة كینیا من التجارب الرائدة والناجحة في ذلك مع %75إلى 2006سنة %27المالیة الرسمیة من تضاعف عدد الذین یستخدمون في النفاذ إلى الخدمات ، كما أدت الخدمات المالیة الرقمیة إلى زیادة المدخرات الأسریة وساهم الشمول المالي 2015خلال عام من الأسر في كینیا فوق خط الفقر، كما ارتفع حجم القروض الرقمیة من %2الرقمي في رفع ما نسبته .2019عام %5.9حوالي  ركزت استراتیجیة الشمول المالي الرقمي في باكستان على توظیف المدفوعات الرقمیة : ندولة باكستا في تعزیز الشمول المالي من خلال النفاذ الكامل للحسابات المصرفیة الرسمیة وألا تقتصر الخدمات المالیة الرقمیة على حسابات الادخار التقلیدیة والحسابات الجاریة فحسب بل تشمل أیضا حسابات .المعاملات الرقمیة  ركزت استراتیجیة الشمول المالي على ضرورة توفر نظام مالي قوي ومنصة للمدفوعات : دولة تنزانیا الرقمیة وبنیة تحتیة متینة لمعلومات الأفراد والشركات الإلكترونیة، كما تبنت الصین في إطار خطة المالي والشمول الإلكترونیة المالیة الخدمات حول أساسیة مفاهیم الأول الفصل 44 عمل لتحسین توفر المنتجات والخدمات برنامج 2015الشمول المالي التي تم إطلاقها في نهایة عام .المالیة وضمان جودتها مع التركیز الواضح على التحولات الرقمیة  تستهدف السیاسة الوطنیة للشمول المالي تسخیر النفقات لزیادة شمول الأفراد ذوي : دولة المكسیك نظام المالي في هذا الدخل المنخفض من خلال إطار تنظیمي یسمح بالابتكار ویعزز سلامة واستقرار ال الصدد تحدد السیاسة مجموعة من الإجراءات التي تهدف إلى استخدام الابتكارات التقنیة لتعزیز الشمول المالي الرقمي، وتعزیز الآلیات التي تقلل استخدام النقد وتزید من استخدام المنتجات والخدمات المالیة .الرقمیة وتعزیز الترابط بینها لمالي الرقمي في المنطقة العربیةواقع الشمول ا -2 من السكان البالغین إلى %63تعول الدول العربیة على الشمول المالي الرقمي لتسهیل نفاذ الخدمات المالیة لاسیما من فئات الإناث والمؤسسات متناهیة الصغر والصغیرة والمتوسطة حیث تبلغ البالغات فیما تبلغ نسبة الشباب المشمولین مالیا من إجمالي الإناث %26نسبة الإناث المشمولات مالیا من المؤسسات متناهیة الصغر والصغیرة والمتوسطة فرص النفاذ %9ولا تتوفر إلا لنحو 22% للتسهیلات الائتمانیة البنكیة، كذلك یوفر حجم تدفقات تحویلات العاملین في المنطقة العربیة الذي وصل ، فرصة كبیرة للاستفادة من هذه التحویلات في تعزیز الوصول 2019ملیار دولار في عام 60إلى نحو .الرقمي للخدمات المالیة الرسمیة وتركز حكومات الدول العربیة على الاستفادة مما تتیحه التقنیات الحدیثة من فرص لزیادة الشمول والهاتف النقال في المالي لاسیما من خلال التوسع في تقدیم الخدمات المصرفیة والمالیة عبر الإنترنت ضوء التطور المتنامي العالمي لأهمیة التقنیات المالیة الحدیثة ودورها في دعم الخدمات المالیة وزیادة .الشمول المالي إلى نسبة السكان البالغین المستخدمین للإنترنت والهاتف النقال في النفاذ 03یشیر الشكل رقم یث حققت أربع دول عربیة معدلات مرتفعة في استخدام للإنترنت المالي إلى إجمالي السكان البالغین، ح تلیها السعودیة %29.0والبحرین %46.6في المعاملات المالیة والمصرفیة وهي الإمارات العربیة في المغرب %1.5في حین تراوحت نسبة المستخدمین في الدول العربیة الأخرى مابین 25.7% .في لیبیا %7.9و المالي والشمول الإلكترونیة المالیة الخدمات حول أساسیة مفاهیم الأول الفصل 45 نسبة السكان البالغین المستخدمین للإنترنت والھاتف النقال في النفاذ المالي إلى : 10 الشكل رقم إجمالي السكان البالغین )2020طلحة والفران،: (المصدر كما یرتبط الشمول المالي الرقمي في المنطقة العربیة بالتوسع في أنظمة الدفع الإلكتروني اتها المتعددة مثل استخدام المحافظ الرقمیة، والدفع الإلكتروني في التجارة الإلكترونیة وإیجاد حلول واتجاه .جدیدة من أجل دعم الدفع الإلكتروني وتحقیق الشمول المالي )%(تھم الیومیةنسبة البالغین الذین یستخدمون أدوات الدفع الإلكتروني في معاملا: 11الشكل رقم )2020طلحة والفران،: (المصدر أبرز التجارب العربیة الناجحة في الشمول المالي الرقمي تتبنى الدول العربیة وبخلاف الخطط الاستراتیجیة القومیة خططا على المستوى القطاعي على مستوى والمؤسسي تتضمن رؤى خاصة ببعض القطاعات الاقتصادیة أو الجهات العاملة في الدولة ، البنوك المركزیة، تتمثل أولویات التحول الرقمي في مواكبة التطورات في مجال التقنیات المالیة الحدیثة تحرص غالبیة الدول العربیة على دعم الشمول المالي الرقمي في سیاق الاستراتیجیات المتبناة للتحول .ة في تحقیق الشمول المالي الرقميوفیما یلي عرض أهم وأبرز التجارب العربیة الناجح: الرقمي المالي والشمول الإلكترونیة المالیة الخدمات حول أساسیة مفاهیم الأول الفصل 46  حیث شهد قطاع الاتصالات في المغرب عدد من " 2020المغرب الرقمي استراتیجیة": المغرب الإصلاحات الخاصة بفتح باب المنافسة للقطاع الخاص، إضافة إلى بعض التعدیلات التشریعیة بما والتي تهدف إلى 2020المغرب الرقمي اتیجیةاستر یواكب ضمان التغیرات الرقمیة العالمیة بالاستفادة من جعل المغرب مركزا إقلیمیا لتقنیة المعلومات والاتصال بما یساعد على زیادة مستویات الشمول المالي .الرقمي  مع تطور 2010بدأت الخدمات المالیة القائمة على الهواتف المحمولة في شهر فبرایر : الصومال ول، ساهمت في زیادة الشمول المالي وازدهار سوق الخدمات المالیة منصة الدفع عبر الهاتف المحم القائمة على الهواتف المحمولة بشكل ملحوظ فحسب تقریر صادر عن البنك المركزي الصومالي في عام ملیون وبلغ 155فقد بلغ عدد المعاملات عن طریق استخدام النقود عبر الهاتف المحمول حوالي 2018 ملیار دولار أمریكي شهریا، هذه التحویلات متوفرة بالأساس بالدولار الأمریكي 2.7متوسطها نحو سنة الخدمات المالیة عبر الهاتف النقال بنسبة 16من السكان الذین تزید أعمارهم عن %73ویستخدم .في المناطق الریفیة %72من سكان المناطق الحضریة و %83انتشار بلغت  نحة لتمویل مشروع أتمتة عملیات الدفع للمستفیدین من المؤسسة حصلت الأردن على م: الأردن ألف مستفید بواسطة المحافظ ) 500-300(العسكریة الاستهلاكیة من عاملین ومتقاعدین البالغ عددهم الإلكترونیة، وتزوید كافة فروع المؤسسة الاستهلاكیة العسكریة بأجهزة نقاط بیع حدیثة تمكنهم من الدفع وتمكین المؤسسة من إیداع حوافز مادیة وتقدیم خصومات ) QR(محافظ الإلكترونیة عبر تقنیةبواسطة ال .عبر تلك المحافظ  تبذل السلطات السودانیة جهودا مقدرة لتعزیز الشمول المالي الرقمي من خلال توسیع : السودان المركزي ضوابط خدمات الدفع الإلكتروني عبر نقاط البیع وبطاقات الصرف الألي حیث وضع البنك ألف نقطة تعمل 70محددة للمصارف التجاریة لاقتناء وطرح نقاط البیع التي من المتوقع أن ترتفع من ألف نقطة، كما سیتم إطلاق عدد من تطبیقات الدفع عبر الهاتف المحمول بحلول عام 100حالیا إلى 2021.  ة لتعزیز الشمول المالي الرقمي، فقد إن السلطات الجزائریة العمومیة تبذل جهودا معتبر :الجزائر اعتمدت التدابیر اللازمة لتشجیع الدفع الإلكتروني عبر المنصة النقدیة لبرید الجزائر، فقد سجل تقریر صادر عن وزارة البرید والمواصلات السلكیة واللاسلكیة استنادا على تقدیرات هیئة تجمع النقد الآلي زیادة لكتروني عبر المنصات النقدیة لبرید الجزائر خلال الفترة الممتدة من جانفي معتبرة في مؤشرات الدفع الإ ، كما أشار التقریر المستند إلى إحصائیات تجمع النقد الآلي الجهة المخولة 2020ونهایة أفریل من عام بالإشراف على مراقبة وتسییر عملیات الدفع الآلي عن تسجیل قفزة نوعیة في مختلف مؤشرات الدفع حیث بلغ إجمالي عملیات الدفع الإلكتروني خلال الأشهر الأربعة الأولى 2020لإلكتروني خلال سنة ا عملیة أجریت من قبل مستعملي مختلف القطاعات، تشكل منها العملیات 728.394من نفس السنة المالي والشمول الإلكترونیة المالیة الخدمات حول أساسیة مفاهیم الأول الفصل 47 ت عملیة عبر استغلال خدما 679.914ما یعادل %93.4المنفذة في قطاع الاتصالات لوحده نسبة اشتراكات الانترنت وقد بلغ معدل عملیات الدفع الالكتروني المنجزة من خلال ، شحن الرصید ودفع فواتیر ألف عملیة شهریا، في حین كان 273ما یقارب 2020المنصة النقدیة لبرید الجزائر منذ شهر مارس ات كما وصل إجمالي مر 5أي بزیادة تفوق 2019ألف عملیة شهریا خلال سنة 52ب هذا المعدل یقدر 959ما یفوق 2020المبالغ المالیة المترتبة عن العملیات المنفذة خلال الأشهر الأربعة الأولى من سنة ملیون 324ب بمبلغ قدر %33.78ملیون دینار جزائري أستحوذ خلالها شهر أفریل لوحده ما یمثل نسبة .يملیون دینار جزائر 504بأكملها 2019دینار جزائري في حین بلغت الحصیلة سنة نسبة البالغین المشمولین مالیا ویستخدمون أدوات الدفع الإلكتروني في معاملاتھم : 12الشكل رقم %الیومیة )2020طلحة والفران،: (المصدر ا نتج عنھ بنكي ملرط في نظام الدفع الإلكتروني اتاجر ویب منخ 76ویوجد حالیا في الجزائر :معاملة موزعة وفقا للجدول الموالي 5727556حوالي نكيالإلكتروني البعدد المعاملات بواسطة الدفع : 2الجدول رقم اتصالات/هاتف السنة ماء/كهرباء تأمین نقل خدمة إداریة خدمات بیع البضائع العدد الإجمالي للمعاملات 2019 141552 6292 8342 38806 2432 5056 0 202480 2020 4210284 11350 4845 85676 68395 213175 235 4593960 جانفي 2021 576474 2965 696 6285 28239 24231 34 638924 )دون سنةتجمع النقد الآلي، (: المصدر المالي والشمول الإلكترونیة المالیة الخدمات حول أساسیة مفاهیم الأول الفصل 48 لينشاط السحب على جھاز الصراف الآ: 3الجدول رقم العدد الاجمالي لأجهزة الصراف الآلي البنكیة العاملة السنة العدد الإجمالي لمعاملات السحب 2019 1621 9929652 2020 3030 58428933 2021جانفي 3030 5746786 )دون سنةتجمع النقد الآلي، (: المصدر  كشركات التقنیات المالیة لقد حرصت الدولة مؤخرا على تسهیل دخول المؤسسات المبتكرة : السعودیة في مجال الدفع الإلكتروني بالتجزئة للتوسع في قنوات التسلیم ذات التكلفة المناسبة بما یمكن من زیادة .وجودة وملائمة كلفة الخدمات المالیة وساهم في تعزیز في تعزیز مستویات الشمول المالي الرقمي  یا على زیادة كفاءة المعاملات المالیة من خلال تعمل شركات التقنیات في دولة موریتان: موریتانیا تحسین كفاءة المعاملات وتقربها من المستخدمین، كما تعمل على دعم مستویات الشمول المالي بشكل .كبیر إضافة إلى مساهمتها الفعالة في الحول الرقمي في مجال الخدمات المالیة على سیاسات تقدیم الحلول الرقمیة والتوسع في التكنولوجیا في العملیات المالیة واعتماد الحكومات .عملیات الدفع عبر الهاتف النقال وشبكة الإنترنت وتفعیل العدید من الخدمات المالیة والإلكترونیة الدفع الإلكترونیة ودورها في زیادة مستویات الشمول المالي الرقمي في الدول العربیةنظم -3 في دعم مستویات الشمول لأردنجال الدفع الإلكتروني في اساهمت شركات التقنیات المالیة في م المالي من خلال منح الموافقات الخاصة لشركات الصرافة بالعمل كوكلاء لمقدمي خدمات الدفع بواسطة الهاتف المحمول وكوكلاء لمقدمي عرض وتحصیل الفواتیر إلكترونیا، كما شهدت مستویات الشمول كجزء من مبادرات مصرف البحرین المركزي المستمرة نحو البحرینفي المالي الرقمي تحسنا ملحوظا التحول الرقمي المالي والتطورات في مجال الخدمات المالیة الرقمیة، والعمل مع شركات التقنیات المالیة ملیون حساب في بلد یبلغ 1.9في مجال الدفع الإلكتروني حیث بلغ عدد الحسابات المصرفیة حوالي نسمة، كما تتمثل مؤشرات نجاح التقنیات المالیة في مجال الدفع الإلكتروني في /ملیون 1.5عدد سكانه في ارتفاع عدد البطاقات البنكیة وآلیات الدفع عن طریق الإنترنت، إضافة إلى عدد الموزعات الجزائر الإلكتروني والجدول الموالي یوضح نشاط الدفع عبر محطة الدفع ، الآلیة ومحطات الدفع الإلكتروني :والدفع عن طریق الصراف الآلي المالي والشمول الإلكترونیة المالیة الخدمات حول أساسیة مفاهیم الأول الفصل 49 :نشاط الدفع عبر محطة الدفع الإلكتروني والدفع عن طریق الصراف الآلي: 4ا